Công ty chứng khoán toan tính gì cho năm 2022?

Đầu năm là khoảng thời gian để các công ty lên kế hoạch cho năm mới. Các công ty chứng khoán (CTCK) cũng không ngoại lệ. Họ đang ấp ủ những kế hoạch, dự định nào cho năm nay?

Lướt qua kế hoạch của các Công ty đã công bố, hầu hết đều đặt chỉ tiêu lợi nhuận tăng trưởng.

Kế hoạch năm 2022 được phần lớn CTCK xây dựng dựa trên dự báo nền kinh tế sẽ phục hồi khi dịch bệnh dần được kiểm soát. Từ đó, tạo nền cho thị trường chứng khoán. Mặt khác, lượng nhà đầu tư cá nhân gia tăng nhanh và chiếm lĩnh thị trường trong những năm qua đang là động lực để khối CTCK đẩy mạnh các mảng môi giới, cho vay…

Kế hoạch lợi nhuận 2022 của một số CTCK

Đvt: Tỷ đồng

Nhóm CTCK top đầu thị phần như VNDirect (VND), Chứng khoán Bản Việt (VCI), Chứng khoán MB (MBS) đặt kế hoạch lãi ngàn tỷ đồng trong khi các CTCK tầm trung lên kế hoạch trong khoảng 300 - 500 tỷ đồng.

Nhìn vào mức tăng trưởng so với năm trước, có thể thấy một bộ phận CTCK đang khá thận trọng, đặt kế hoạch tăng lợi nhuận dưới 10%; nhất là các công ty có kết quả vượt mạnh kế hoạch 2021 như EVS (vượt 543%), CTS (vượt 167%), VCI (vượt 48%)…

Nhóm CTCK “trẻ” như Chứng khoán VPBank (VPBanksc), Chứng khoán Smart Invest (AAS), Chứng khoán Stanley Brother (SBSI), Chứng khoán Kiến Thiết (CSI), Chứng khoán Tiên Phong (TPS) lại lên kế hoạch khá lạc quan. VPBanksc đề ra chỉ tiêu lãi sau thuế hơn 630 tỷ đồng, gấp hơn 100 lần năm trước.

Smart Invest lên chỉ tiêu lãi sau thuế 480 tỷ đồng dù chỉ mới trước đây hai năm (giai đoạn 2018 - 2020), công ty này lãi vài chục tỷ đồng. Năm 2021, Công ty lãi sau thuế tới 378 tỷ đồng, gấp gần 15 lần kế hoạch.

Chứng khoán DNSE (DNSE) đặt mục tiêu lãi sau thuế tăng 420%, lên 283 tỷ đồng.

“Bắt trend” trái phiếu doanh nghiệp

Mảng môi giới, cho vay margin, 2 nghiệp vụ trọng yếu của CTCK vẫn là trọng tâm của nhiều công ty, nhất là top dẫn đầu thị phần như MBS, VCI, VNDirect.

Ngoài ra, các CTCK đang chen chân đua theo xu hướng mới: trái phiếu doanh nghiệp (TPDN). Cùng với sự bùng nổ của thị trường trái phiếu doanh nghiệp trong các năm trở lại đây, đã có nhiều CTCK kiếm bộn ở mảng này như TPS, Smart Invest, Chứng khoán Kỹ Thương (TCBS)... và khiến nhiều CTCK cố “bắt trend”.

VPBanksc (trước là Chứng khoán ACSC) sau khi về một nhà với VPBank sẽ không nhắm vào mục tiêu cạnh tranh thị phần môi giới mà chủ yếu nhắm vào các sản phẩm để phục vụ nhu cầu đầu tư của khách hàng như TPDN, chứng chỉ quỹ, phát hành TPDN, cho vay margin…

Chứng khoán Vietinbank (CTS) tận dụng sự hậu thuẫn từ ngân hàng mẹ Vietinbank đẩy mạnh hoạt động tư vấn TPDN. Năm 2022, Công ty đặt mục tiêu tham gia tư vấn, đại lý phát hành cho toàn bộ khối lượng trái phiếu doanh nghiệp dự kiến sẽ phân phối qua hệ thống Vietinbank.

Tương tự, VCI cũng đặt kế hoạch đánh mạnh vào mảng TPDN với chiến lược gia tăng nhận diện thương hiệu ở mảng phân phối trái phiếu, đẩy mạnh tư vấn và hoàn thiện hệ thống giao dịch trái phiếu.

Nhu cầu vốn vẫn lớn

Năm 2022, nhóm CTCK tiếp tục kiếm thêm nguồn vốn lớn thông qua các đợt phát hành tăng vốn hàng ngàn tỷ.

Điển hình như Smart Invest muốn tăng vốn từ 800 tỷ đồng lên 5,000 tỷ đồng. Công ty dự kiến trình cổ đông thông qua phương án phát hành 80 triệu cp cho cổ đông hiện hữu với giá 10,000 đồng/cp (chỉ bằng 1/3 thị giá chốt phiên 07/03). Ngoài ra, HĐQT dự kiến phát hành 300 triệu cp riêng lẻ với giá 10,000 đồng/cp.

VPBanksc chào bán 865.1 triệu cp để tăng vốn điều lệ lên 8,920 tỷ đồng. Số tiền thu được sẽ dùng để bổ sung nguồn lực cho mảng kinh doanh môi giới, tự doanh và bảo lãnh phát hành.

TPS dự kiến tăng vốn điều lệ lên 5,000 tỷ đồng thông qua phát hành thêm 300 triệu cp. Số cổ phiếu chào bán cho cổ đông hiện hữu dự kiến 200 triệu cp và chào bán riêng lẻ dự kiến 100 triệu cp. Công ty cũng rục rịch huy động thêm 3,000 tỷ đồng trái phiếu bổ sung nguồn vốn cho các nhu cầu phát triển kinh doanh. Năm trước, TPS đã tăng vốn thêm 1,000 tỷ đồng.

Kế hoạch tăng vốn năm 2022 của một số CTCK

Đvt: Tỷ đồng

Trong làn sóng tăng vốn của khối công ty chứng khoán, Chứng khoán Sài Gòn - Hà Nội (SHS) cũng có kế hoạch phát hành cổ phiếu cho cổ đông hiện hữu, tăng vốn gấp đôi, lên 6,505 tỷ đồng. Thời gian thực hiện dự kiến trong tháng 4/2022, sau khi Ủy ban Chứng khoán Nhà nước chấp thuận chào bán.

Chứng khoán Rồng Việt (VDS) cũng dự định thực hiện nhiều phương án phát hành cổ phiếu năm 2022, gồm: phát hành để trả cổ tức 100:35, tăng vốn cổ phần từ vốn chủ sở hữu 10:1, chào bán thêm cho cổ đông hiện hữu 2:1 và phát hành hơn 5 triệu cp ESOP. Khi hoàn tất, vốn điều lệ của VDS sẽ nâng lên 2,100 tỷ đồng.

Chứng khoán Everest (EVS) thông qua việc chào bán hơn 103 triệu cổ phiếu cho cổ đông hiện hữu đồng thời phát hành tối đa 5.15 triệu cổ phiếu ESOP, dự kiến vốn điều lệ sẽ tăng gấp đôi, từ 1,030 tỷ đồng lên gần 2,112 tỷ đồng.