Công ty chứng khoán liên tiếp dính phạt

Hơn 1,2 tỷ đồng tiền phạt được áp dụng với Rồng Việt, VTG, SmartMind và TIE trong loạt quyết định mới. Đáng chú ý, nhiều vi phạm liên quan trực tiếp đến quản lý tài sản khách hàng, giao dịch ký quỹ và công bố thông tin.

Khi quy mô thị trường và dòng tiền margin tăng lên, yêu cầu kiểm soát tài sản, sức mua và quy trình nghiệp vụ cũng trở thành một phần quan trọng của năng lực cạnh tranh công ty chứng khoán.

Thanh tra Chứng khoán Nhà nước vừa ban hành loạt quyết định xử phạt đối với nhiều doanh nghiệp trong lĩnh vực chứng khoán. Riêng ba công ty Rồng Việt, VTG và SmartMind bị xử phạt tổng cộng 1,0575 tỷ đồng theo các quyết định ngày 23/9; TIE tiếp tục bị phạt 212,5 triệu đồng ngày 25/9. Tổng cộng hơn 1,2 tỷ đồng.

Trong đó, Rồng Việt chịu mức phạt lớn nhất, 712,5 triệu đồng với 4 nhóm vi phạm. Công ty bị phạt 137,5 triệu đồng do có thời điểm cho khách hàng đặt lệnh mua khi chưa đủ tiền; 137,5 triệu đồng vì cho giao dịch ký quỹ vượt sức mua; 187,5 triệu đồng do không quản lý tách biệt tài sản khách hàng; và 250 triệu đồng vì cung cấp dịch vụ quản lý tài sản bảo đảm đối với cổ phần thế chấp khi chưa có ý kiến bằng văn bản của cơ quan quản lý. Doanh nghiệp đồng thời bị buộc dừng dịch vụ này.

VTG bị phạt 187,5 triệu đồng liên quan việc quản lý tách biệt tài sản. SmartMind bị phạt 157,5 triệu đồng, gồm hành vi bố trí nhân viên chưa có chứng chỉ hành nghề thực hiện thủ tục mở tài khoản và chậm công bố thông tin về các giao dịch trái phiếu có giá trị lớn.

Đến ngày 25/9, TIE bị phạt thêm 212,5 triệu đồng do ba vi phạm, gồm chậm công bố nhiều báo cáo tài chính, không bảo đảm số lượng thành viên Ủy ban Kiểm toán và không trình bày riêng một số khoản thù lao, tiền lương trong báo cáo tài chính.

Với ngành chứng khoán, tác động đáng chú ý không chỉ là chi phí tiền phạt. Những sai phạm liên quan tài sản khách hàng và margin đặt trọng tâm vào hệ thống kiểm soát nội bộ, quản trị thanh khoản và quy trình vận hành. Đây là các yếu tố có thể ảnh hưởng đến chi phí tuân thủ, khả năng mở rộng sản phẩm và niềm tin của khách hàng.

Trong bối cảnh thị trường hướng tới quy mô lớn hơn và thu hút thêm nhà đầu tư tổ chức, chuẩn hóa nghiệp vụ trở thành yêu cầu song hành với tăng trưởng. Một công ty chứng khoán có thể mở rộng vốn rất nhanh, nhưng năng lực kiểm soát rủi ro phải tăng tương ứng.