Bài của Nguyễn Tiến Anh

🔺Thông Tin Cơ Bản Về Công Ty

Công ty Cổ phần Lọc Hóa dầu Bình Sơn (BSR) được thành lập năm 2008 và chuyển sang hoạt động theo mô hình công ty cổ phần từ năm 2018. BSR quản lý và vận hành Nhà máy lọc dầu Dung Quất với công suất chế biến 6,5 triệu tấn dầu thô mỗi năm (tương đương 148.000 thùng/ngày), đáp ứng khoảng 30% nhu cầu xăng dầu của Việt Nam.

🔺Tiến Triển Quan Trọng Trong Kế Hoạch Chuyển Niêm Yết Sang Sàn HOSE Của BSR

Sau khi Tòa án nhân dân tỉnh Quảng Ngãi ra quyết định mở thủ tục phá sản đối với CTCP Nhiên liệu Sinh học Dầu khí miền Trung (BSR-BF) vào ngày 27/5/2024, BSR đã thay đổi phương pháp hạch toán từ hợp nhất sang khoản đầu tư góp vốn vào đơn vị khác. Nhờ đó, báo cáo tài chính hợp nhất Q2/2024 không còn khoản nợ quá hạn, đáp ứng điều kiện niêm yết của HOSE. Dù cần chờ báo cáo kiểm toán, đây là bước tiến đáng kể để chuyển niêm yết sang HOSE, với dự kiến nộp lại hồ sơ vào tháng 8/2024.

🔺Định Giá Và Luận Điểm Đầu Tư

Do lợi nhuận Q2/2024 phù hợp với ước tính, dự báo lợi nhuận ròng năm 2024 của công ty là 5,8 nghìn tỷ đồng, giảm 32% so với cùng kỳ. Lợi nhuận dự kiến sẽ phục hồi trong các quý tới nhưng có thể vẫn thấp hơn so với nửa cuối năm 2023 do crack spread thấp. Năm 2025, lợi nhuận ước tính tăng 18% nhờ sản lượng tiêu thụ phục hồi. Hiện tại, khuyến nghị là MUA với giá mục tiêu 1 năm là 25.000 đồng/cp, trong ngắn hạn quá trình chuyển niêm yết sang HOSE có thể hỗ trợ giá cổ phiếu.

🔺 Chi tiết điểm mua, điểm bán cũng như chiến lược đi vốn a/c ib or Zalo: 0981.468.797