Review ETF quý 1: Quỹ ETF NAV 18,000 tỷ đồng có thể loại MWG, thêm CTD

Trong trường hợp MWG bị loại khỏi rổ VN-Dimond, các chuyên viên phân tích tại CTCK HSC dự báo DCVFMVN Diamond ETF sẽ bán khoảng 57 triệu cp MWG.

Theo kế hoạch, Sở Giao dịch Chứng khoán Tp.HCM (HoSE) sẽ công bố kết quả review chỉ số VN-Diamond kỳ 6 tháng đầu năm vào 21/04 và thay đổi sẽ có hiệu lực vào 06/05.

Dựa trên dữ liệu kết thúc vào ngày 29/02, CTCK HSC dự báo chỉ số VN-Diamond loại MWG và thêm CTD.

Lý giải về nguyên nhân, các chuyên viên phân cho rằng P/E của MWG cao gấp 3 lần P/E trung bình của rổ. Khi MWG bị loại, HSC cho rằng CTD là ứng viên tiềm năng để thay thế. Hiện tại tỷ lệ sở hữu nước ngoài (FOL) của CTD khoảng 91% và các tiêu chí khác cũng đều đáp ứng tiêu chí của VN-Diamond.

Ngoài ra, HSC dự báo các mã VRE, HDB, ACB, GMD, PNJ sẽ được tăng tỷ trọng đáng kể do tỷ lệ FOL và thanh khoản đã tăng trong thời gian gần đây. Ngược lại, tỷ trọng của VPB, MBB, TCB có thể bị hạ bớt do thanh khoản và FOL thấp trong kỳ này.

Hiện tại, thị trường Việt có 3 quỹ ETF đang tham chiếu theo chỉ số VN-Diamond, gồm DCVFMVN Diamond ETF, MAFMVN Diamond ETF và BVFVN Diamond ETF. Trong đó DVFMVN Diamond ETF là quỹ có NAV lớn nhất với 17,674 tỷ đồng.

Với dự báo MWG bị loại và CTD được thêm mới, HSC ước tính quỹ DCVFMVN Diamond ETF sẽ bán toàn bộ 57 triệu cp MWG, bán hơn 22 triệu cp VPB. Ở chiều ngược lại, quỹ có thể mua mới hơn 2 triệu cp CTD, mua 17 triệu cp VRE và HDB, 11 triệu cp ACB, 10 triệu cp GMD và khoảng 8 triệu cổ phiếu PNJ.

Dự báo trong trường hợp loại MWG, thêm CTD

HSC cũng lưu ý trong trường hợp MWG vẫn ở lại danh mục, họ dự báo không có mã nào được thêm mới vào danh mục VN-Diamond.

Dự báo trong trường hợp không thêm và không loại cổ phiếu nào