Vàng áp sát 3.900 USD - Dầu hồi phục - Đồng và thiếc dẫn dắt xu hướng

Thị trường năng lượng: Dầu hồi phục, khí tự nhiên giảm

Phiên giao dịch cuối tuần 3/10 chứng kiến sự phân hóa trên thị trường năng lượng. Chỉ số NYSE Energy Sector Index tăng 1%, trong khi quỹ Energy Select Sector SPDR Fund (XLE) nhích 0,8%. Chỉ số dịch vụ dầu mỏ Philadelphia Oil Service Sector Index cũng tăng 0,8%, còn Dow Jones US Utilities Index tăng mạnh 1,3%.

Giá dầu thô có xu hướng hồi phục: WTI tăng 0,66% lên 60,88 USD/thùng, trong khi Brent tăng 0,66% lên 64,53 USD/thùng. Trái lại, khí tự nhiên Henry Hub giảm sâu 3,6% xuống 3,32 USD/MMBTU.

Về tin tức doanh nghiệp, Chevron (CVX) đang tìm cách bán tài sản đường ống tại Denver-Julesburg Basin (Colorado) với định giá dự kiến hơn 2 tỷ USD, đồng thời xử lý một vụ cháy nhỏ tại nhà máy lọc dầu El Segundo (California). Cổ phiếu CVX tăng 0,3%. Peabody Energy (BTU) tăng hơn 10% sau thông tin Anglo American tiến hành trọng tài liên quan đến giao dịch than luyện kim.

Shell (SHEL) gây chú ý khi khởi động kế hoạch xây dựng thêm một dây chuyền LNG công suất 6,5 triệu tấn/năm tại British Columbia (Canada). Cổ phiếu tăng 2,1%.

Kim loại quý: Vàng tiến sát 3.900 USD, thiết lập chuỗi tăng 7 tuần liên tiếp

Vàng duy trì đà tăng mạnh nhờ lo ngại về tác động kinh tế từ việc chính phủ Mỹ đóng cửa kéo dài và kỳ vọng Fed tiếp tục hạ lãi suất. Giá vàng giao ngay tăng 0,99% lên 3.894,9 USD/ounce, chỉ kém đôi chút so với kỷ lục 3.896,49 USD/ounce thiết lập hôm 2/10. Hợp đồng vàng kỳ hạn tháng 12 tăng hơn 1%, đạt 3.908,9 USD/ounce.

Trong tuần, giá vàng tăng hơn 3% và ghi nhận chuỗi 7 tuần tăng liên tiếp – dài nhất trong nhiều năm qua. UBS dự báo vàng có thể lên tới 4.200 USD/ounce nhờ đồng USD suy yếu và lãi suất thực giảm.

Bạc tăng 2,1% lên 47,96 USD/ounce, bạch kim tăng 2,4% lên 1.606,29 USD/ounce, trong khi palladium nhích 1,5% lên 1.259,41 USD/ounce.

Kim loại cơ bản: Đồng lập đỉnh 16 tháng, thiếc bứt phá

Giá đồng trên sàn COMEX tăng 3,22% kết phiên ở 5.109 USD/tấn. Đồng trên sàn LME tăng 0,8% lên 10.573 USD/tấn, từng có lúc chạm 10.599,5 USD – mức cao nhất kể từ tháng 5/2024. Giá đồng hướng tới tuần tăng 3,9%, mạnh nhất từ tháng 4. Nguyên nhân đến từ nguồn cung thắt chặt, tồn kho LME giảm xuống mức thấp nhất từ đầu tháng 8 và đồng USD suy yếu.

Ngoài ra, thiếc tăng 2,2% lên 37.695 USD/tấn và ghi nhận tuần tăng 9% – cao nhất từ tháng 4/2024. Giá nhôm tăng 0,5% lên 2.704 USD/tấn, nickel tăng 0,7% lên 15.415 USD/tấn, trong khi chì đi ngang ở 2.024 USD/tấn.

Với quặng sắt, Trung Quốc bất ngờ áp lệnh cấm nhập khẩu từ BHP (Úc). Động thái này khiến thị trường chú ý đến thế trận quyền lực định giá quặng sắt, trong bối cảnh Bắc Kinh muốn chuyển sang thanh toán bằng Nhân dân tệ. Giá quặng sắt giao ngay vẫn neo trên 100 USD/tấn, cao hơn nhiều so với chi phí khai thác dưới 19 USD/tấn của BHP. Trên sàn Singapore, hợp đồng quặng sắt tháng 10 tăng nhẹ 0,04% lên 104,05 USD/tấn.

Nông sản: Lúa mì, đậu tương biến động do mùa vụ và chính sách

Lúa mì trên sàn Chicago tăng nhẹ cuối tuần nhờ đồng USD yếu và lực mua kỹ thuật, với hợp đồng tháng 12 chốt ở 5,15 USD/giạ. Tuy nhiên, tính cả tuần, giá vẫn giảm 0,9%, đánh dấu 3 tuần giảm liên tiếp.

Đậu tương biến động mạnh: hợp đồng tháng 11 chốt ở 10,18 USD/giạ, giảm 5,75 cent so với phiên trước nhưng tăng 0,4% cả tuần. Áp lực bán từ mùa vụ thu hoạch Mỹ diễn ra nhanh khiến giá giảm cuối phiên. Ngô kỳ hạn tháng 12 giảm 0,5% còn 4,19 USD/giạ.

Sự kiện chính trị gây thêm bất ổn khi chính phủ Mỹ đóng cửa, khiến báo cáo quan trọng của USDA về tiến độ mùa vụ và WASDE có nguy cơ bị hoãn.

Nguyên liệu mềm: Ca cao giảm sâu, cà phê và bông tăng trở lại

Ca cao trên sàn ICE London giảm gần 5% xuống 4.356 GBP/tấn, mức thấp nhất trong một năm, khi mùa thu hoạch chính tại Tây Phi khởi động. Ca cao New York cũng giảm 4,5% còn 6.216 USD/tấn.

Ngược lại, cà phê bật tăng mạnh. Arabica tháng 12 tăng 3,35% lên 3,7415 USD/pound, còn Robusta tháng 11 tăng 4,74% lên 4.522 USD/tấn. Thị trường đang theo dõi sát các cuộc đàm phán thương mại Mỹ – Brazil về thuế nhập khẩu.

Đường thế giới kỳ hạn tháng 3/2026 tăng 0,43% lên 16,47 cent/pound, trong khi đường trắng London giảm 0,26% xuống 457,5 USD/tấn.

Bông cũng hồi phục nhẹ, với hợp đồng tháng 12 tăng 21 điểm lên 65,3 cent/pound, lấy lại phần nào sau khi mất 110 điểm trong tuần.