#Tài chính

24HMONEY đã kiểm duyệt

Nhà ở xã hội "chờ" lãi suất 4,8%

Kiến nghị giảm lãi suất vay mua nhà ở xã hội có thể kích thích nhu cầu bất động sản giá rẻ, nhưng tác động tài chính thực tế phụ thuộc vào quy mô triển khai và khả năng bù lãi suất của ngân sách nhà nước.

Theo HoREA, lãi suất vay mua nhà ở xã hội tại Ngân hàng Chính sách xã hội hiện ở mức 6,6%/năm. Hiệp hội cho rằng mức này vẫn tạo áp lực đối với nhóm thu nhập thấp và kiến nghị đưa lãi suất xuống 4,8%/năm, tương đương mức từng áp dụng trong giai đoạn 2021–2024.

Trước đó, mức 5,4%/năm cũng đã được đề xuất trong chính sách tín dụng nhà ở xã hội. Như vậy, kiến nghị mới của HoREA tiếp tục kéo mặt bằng lãi suất xuống thêm 0,6 điểm phần trăm so với mức 5,4%, và thấp hơn 1,8 điểm phần trăm so với mức 6,6% đang được hiệp hội đề cập.

Với người vay dài hạn, chênh lệch lãi suất có thể tạo ra khác biệt đáng kể về chi phí tài chính. Tuy nhiên, khả năng tiếp cận nhà ở xã hội không chỉ phụ thuộc lãi vay mà còn liên quan giá bán, thu nhập, thời hạn vay, điều kiện xét duyệt và nguồn cung dự án.

Ở phía doanh nghiệp, câu chuyện vốn còn phức tạp hơn. HoREA cho biết hầu như chưa có doanh nghiệp phát triển nhà ở xã hội tiếp cận được gói tín dụng 145.000 tỷ đồng của 9 ngân hàng với lãi suất 6,1%/năm; một số trường hợp phải vay thương mại với lãi suất lên tới 14%/năm.

Khoảng cách giữa vốn ưu đãi và vốn thương mại tạo sức ép trực tiếp lên chi phí tài chính của dự án. Với các dự án có thời gian triển khai dài, chi phí vốn cao có thể ảnh hưởng tới tổng mức đầu tư, tiến độ và khả năng cân đối hiệu quả kinh doanh.

Đáng chú ý, chương trình tín dụng nhà ở xã hội đã đăng ký quy mô khoảng 145.000 tỷ đồng nhưng giải ngân vẫn thấp so với quy mô. Bộ phận nghiên cứu thuộc Bộ Tài chính nhận định các nguyên nhân gồm nguồn cung hạn chế, vướng mắc pháp lý, thiếu quỹ đất và thủ tục vay còn phức tạp.

Điều này cho thấy bài toán nhà ở xã hội không chỉ là “hạ lãi suất”. Dòng vốn rẻ cần đi cùng nguồn cung đủ lớn, thủ tục rõ ràng và khả năng triển khai thực tế của doanh nghiệp.