Giải thích thuật ngữ

Đường EMA

Một trong những chỉ báo ptkt được sử dụng phổ biến là Đường trung bình động lũy thừa (EMA). Trong bài viết này, chúng ta sẽ khám phá EMA là gì, cách tính toán và cách sử dụng EMA trong giao dịch.

Đường EMA là gì?

Đường trung bình động lũy thừa (Exponential Moving Average - EMA) là một loại đường trung bình động đánh trọng số cao hơn cho các mức giá gần đây và ít trọng số hơn cho các mức giá cũ hơn. EMA được các nhà giao dịch và nhà đầu tư sử dụng rộng rãi để đưa ra các quyết định giao dịch sáng suốt và xác định các tín hiệu mua và bán tiềm năng.

Đường EMA là một trong 2 loại đường Trung bình động (Moving Average – MA) được sử dụng phố biến nhất.

EMA thuộc nhóm chỉ báo rất thông dụng trong phân tích kĩ thuật, nó giúp xác định trọng số của những dữ liệu gần nhất, với tính toán đó nó giúp cho đường đi chuẩn xác hơn so với những đường MA đơn giản.

Công thức tính EMA

Xác định EMA bằng công thức sau:

EMA(t) = P(t) x K + EMA(t-1) x (1 – K)

Trong đó:

P(t) là giá đóng cửa cổ phiếu ngày hôm nay.
K là hệ số làm mượt được tính = 2/(1+N) với N là số chu kỳ (5 ngày, 10 ngày, 20 ngày, ....).
EMA(t) là giá trị EMA hôm nay.
EMA(t-1) là giá trị EMA phiên trước đó.

Hệ số làm mượt mang lại nhiều trọng lượng hơn cho giá gần đây. Nó được tính bằng cách chia 2 cho số khoảng thời gian + 1. Ví dụ: nếu bạn đang tính EMA cho khoảng thời gian 10 ngày, hệ số nhân sẽ là 0,1818 (2 / (10 + 1)).

Chu kỳ EMA

Tùy vào khung thời gian nhà đầu tư lựa chọn sử dụng để phân tích, từ đó mới có thể chọn dùng đường EMA phù hợp. Đường EMA được phân ra theo 2 khung thời gian, gồm có:

EMA chậm (EMA dài hạn): EMA50, EMA100 và EMA200, tương ứng với chu kỳ là 50, 100 và 200.
EMA nhanh (EMA ngắn hạn): EMA10 và EMA20, tương ứng với chu kỳ là 10 và 20.

EMA có thể được tính cho bất kỳ chu kỳ nào, nhưng các khoảng thời gian phổ biến nhất là EMA10, EMA20 và EMA50.

Ưu nhược điểm của đường trung bình động lũy thừa

Ưu điểm của EMA

Phản ứng nhanh hơn với những thay đổi về giá: EMA phản ứng nhanh hơn với những thay đổi về giá gần đây so với các đường trung bình động đơn giản (SMA). Điều này làm cho nó trở thành một công cụ hữu ích cho các chiến lược giao dịch ngắn hạn.
Độ trễ ít: EMA ít trễ hơn so với các đường trung bình động khác, điều đó có nghĩa là nó có thể xác định xu hướng và thay đổi hướng nhanh hơn.
Xác định xu hướng chính xác: EMA có thể xác định các xu hướng trên thị trường chính xác hơn các đường trung bình động khác. Điều này làm cho nó trở thành một công cụ hữu ích để xác định hướng chung của thị trường.
Xác định các mức hỗ trợ và kháng cự: EMA có thể được sử dụng để xác định các mức hỗ trợ và kháng cự chính. Khi giá của một tài sản cao hơn đường EMA của nó, nó được coi là tín hiệu tăng giá, trong khi khi giá nằm dưới đường EMA của nó, nó được coi là tín hiệu giảm giá.

Nhược điểm của EMA

Nhạy cảm với thị trường biến động: EMA có thể tạo ra các tín hiệu sai trong điều kiện thị trường biến động.
Không phù hợp cho dài hạn: EMA phù hợp hơn với các chiến lược giao dịch ngắn hạn vì nó phản ứng nhanh hơn với những thay đổi giá gần đây. Nó không phù hợp với các chiến lược giao dịch dài hạn, đòi hỏi tầm nhìn dài hạn hơn.
Dữ liệu hạn chế: EMA chỉ tính đến các điểm dữ liệu gần đây nhất và giảm trọng số cho dữ liệu cũ hơn. Điều này có nghĩa là nó có thể không đưa ra một bức tranh toàn cảnh về xu hướng chung của một tài sản.
Có thể phản ứng thái quá với những thay đổi về giá gần đây: EMA có thể phản ứng thái quá với những thay đổi về giá gần đây, dẫn đến tín hiệu sai và các đòn roi. Đây có thể là một vấn đề trong các thị trường biến động cao, nơi giá cả có thể dao động nhanh chóng.

Bài viết được đóng góp bởi chuyên gia: Phan Thanh Quốc