Xác xuất tạo đáy của VN-Index (phần 1: theo phân tích kĩ thuật)

Có thể nhìn rõ luôn từ 18/9, sau khi ra tin hút tín phiếu 1 cái thì đây bắt đầu là khởi điểm của mọi phiên giảm điểm sau đó. Thị trường rơi từ 1250 về thẳng tuột gần 1000 luôn. Hôm nay mình sẽ bóc tách 1 số vấn đề sau 1 cú giảm sâu như vậy, từ việc phân tích kĩ thuật đến nhìn vào vĩ mô và lý do vì sao thị trường giảm mạnh đến vậy.

- Các phiên gần đây

+ Phiên ngày 2/11 cho ta một cây nến to hồi 35 điểm, tạo gap 8 – 9 điểm với lượng thanh khoản khá ấn tượng khoảng 15k, vượt lượng thanh khoản trung bình 20 phiên rồi => Tâm lí fomo đang là rất lớn khi tạo 1 khoảng gap lớn như thế, có vẻ nhà đầu tư đã quá chán với thị trường rồi và sau khi thua lỗ thì đây là phiên họ lao đầu vào thị trường bằng mọi giá qua việc xác nhận hồi từ phiên trước đó

+ Với tâm lí thị trường như này thì sẽ rất dễ lên mạnh xuống mạnh => hầu như các mã đều lên kịch biên từ phiên 2/11, mình có thể lợi dụng điểm này để trading ngắn T + 3 nếu còn sức mua, còn nếu hết sức mua rồi thì nên hạn chế giao dịch vì hầu hết các mã đều đang đi tìm lại điểm cân bằng của nó, đảo danh mục chỉ khiến loạn thêm thôi

+ Thanh khoản cũng là một trong những yếu tố rất quan trọng khi 2/11 đã đánh dấu một cột mốc mới sáng sủa hơn, tuy nhiên trong các phiên tới cần duy trì đà thanh khoản như này để cho thấy thị trường bắt đầu hào hứng trở lại

- Nhìn vào quá khứ

+ Nhìn lại vào những phiên giảm điểm mạnh sau những lần tăng giá thì bạn thấy gì?

+ Hầu hết ở những điểm khoanh tròn trên ảnh đều cho thấy khi có sự xác nhận về khối lượng hồi phục, thị trường sẽ đi theo hình chữ V rất nhanh. Thời gian phục hồi chỉ diễn ra đâu đó khoảng 2 tuần hoặc lâu thì 1 tháng, mức hồi phục rơi vào ngưỡng 40% - 50% từ lúc giảm => Đây chính là giai đoạn hầu hết mà cổ phiếu nào cũng tìm lại điểm cân bằng của nó và là thời điểm để trading ngắn hạn nếu như bạn còn sức mua.

+ Sau cú hồi phục hình chữ V sẽ là giai đoạn xác nhận lại xu hướng. Có thể tăng, giảm, đi ngang nhưng hầu hết đều sẽ có sự tích lũy đi ngang khoảng 1 – 3 tháng để thị trường làm một ván bài mới => Đây sẽ là giai đoạn cực kì quan trọng để mình đưa ra hành động nên tiếp tục đầu tư hay đứng ngoài thị trường hoặc giao dịch với một tỷ trọng an toàn => Có lẽ đến lúc đấy mình phải đào sâu thêm về vĩ mô, doanh nghiệp, những điều kiện để đưa ra quyết định hợp lí.

- Tương lai

+ 1020 hiện đang nằm ở mức hỗ trợ cứng khi mà trước đó cuối 2022 và đầu năm 2023 đã được kiểm định rất nhiều, tới 4 lần

+ Kì vọng vào việc duy trì thanh khoản phục hồi kéo dần về mốc 1100 nhằm lấp gap, trong quá trình đó chắc chắn sẽ vẫn còn phiên rung rũ, thậm chí là về lại 1020 để kiểm định một lần nữa

+ Kịch bản tốt nhất: thị trường hồi dần mỗi phiên 5- 10 điểm và không tạo gap kèm thanh khoản khá lên dần cùng 1150 theo đúng tỷ lệ chữ V => tâm lí nhà đầu tư ổn định hơn sẽ đi lên bền vững

+ Kịch bản xấu: Thanh khoản lại kém => Không có động lực tăng quá mạnh + lo sợ ATC => Rất dễ gãy 1020 vì hoảng loạn

+ Như vậy có thể thấy, mấu chốt trong giai đoạn này vẫn là thanh khoản

ĐÂY LÀ PHÂN TÍCH DỰA TRÊN QUAN ĐIỂM CÁ NHÂN

(CÒN PHẦN 2 VÀ PHẦN 3 NỮA ANH CHỊ CÙNG ĐÓN CHỜ NHÉ )