Phiên phục hồi thất bại: Nguy cơ và xác suất thủng 1.100 điểm

Kết thúc phiên ngày 4/10, Phúc đã đánh giá thị trường có phiên phục hồi không đáng tin cậy vì 3 lý do: - Không có sự hoảng loạn - Vol thấp - Giá đóng cửa không cao nhất (bị bán cuối phiên)

2. Phiên ngày hôm qua là phiên phủ nhận hoàn toàn phiên phục hồi, khối lượng giao dịch cũng thấp chứng tỏ cả 2 phiên giao dịch đều không có dòng tiền tham gia

3. Chính sách tiền tệ vĩ mô vẫn chưa có gì thay đổi như Phúc đã phân tích trước đó cho thấy rủi ro với thị trường vẫn ở mức cao

4. Gần đây, Phúc có nghiên cứu thêm về chỉ số Lợi tức trái phiếu chính phủ 10 năm và chỉ số này sẽ có vận động ngược với thị trường chứng khoán: khi chỉ số này tăng thì thị trường CK giảm và ngược lại.

- 2021-2022: VN10Y tăng mạnh => TTCK downtrend mạnh

- 2022-2023: VN10Y giảm mạnh (bắt đầu từ tháng 10/2022) => TTCK kết thúc downtrend và phục hồi tốt

- Hiện nay (từ tháng 8/2023): VN10Y tăng (từ 2.5% lên 3%) thì TTCK tạo đỉnh và phân phối đến thời điểm hiện nay

=> Chỉ số này tiếp tục tăng thì TTCK có thể có nguy cơ tiếp tục giảm (kết hợp thêm với các chính sách tiền tệ vĩ mô khác)

Vì vậy, Phúc đánh giá rủi ro vẫn còn rất lớn và khuyến nghị anh chị hành động như sau:

1. Với các vị thế mua bắt đáy - mua lướt sóng T0, T+: anh chị canh bán toàn bộ và lưu ý tuân thủ quy tắc cắt lỗ , vi phạm là cắt, không ngoại lệ để tránh trường hợp bị lỗ nặng

2. Với các anh chị bị kẹp hàng từ trước: Phúc đã khuyến nghị bán rất nhiều lần và đến thời điểm hiện tại anh chị vẫn giữ cổ phiếu thì Phúc rất khó đưa ra lời khuyên được nhưng với các anh chị nắm giữ tỷ trọng CP cao - rất cao thì anh chị buộc phải bán hạ tỷ trọng. Việc có bán hết danh mục hay không thì đến thời điểm này Phúc không thể khuyến nghị được nữa nhưng anh chị cần xác định TT và CP có thể tiếp tục giảm mạnh

Trong đầu tư không ai muốn thua lỗ nhưng nếu muốn bảo toàn vốn và chiến thắng thị trường thì chúng ta buộc phải chấp nhận - không bảo thủ khi hành động sai và hành động quyết liệt khi vĩ mô rủi ro anh chị nhé

3. Với việc mua mới: tạm thời dừng toàn bộ hoạt động mua mới cho đến khi TT có phiên tạo đáy đạt đủ tiêu chí. Không tham gia quá sớm để dính Bull Trap.