Phát Đạt muốn phát hành 34 triệu cổ phiếu để hoán đổi nợ

Sau khi tất toán hết nợ trái phiếu trong năm 2023, Phát Đạt tiếp tục muốn giảm gánh nặng nợ vay qua phát hành cổ phiếu.

Theo tài liệu họp ĐHĐCĐ thường niên năm 2024, CTCP Phát triển Bất động sản Phát Đạt (mã chứng khoán PDR) dự kiến sẽ phát hành cổ phiếu để hoán đổi nợ cho chủ nợ ACA Vietnam Real Estate III LP (ACA Vietnam). Đây là khoản nợ nước ngoài được quyền chuyển đổi dư nợ gốc thành cổ phiếu phổ thông và không có tài sản đảm bảo, có giá trị 30 triệu USD (tương đương giá hiện hành gần 750 tỷ đồng).

Khoản vay trên được xác lập từ tháng 3/2022 với thời hạn 3 năm, lãi suất 8%/năm. Mục đích vay của Phát Đạt là tài trợ cho dự án Khu thương mại – dịch vụ, căn hộ du lịch, biệt thự nghỉ dưỡng và khách sạn cao cấp tại thị trấn Phước Hải, huyện Đất Đỏ, tỉnh Bà Rịa – Vũng Tàu.

Phương án hoán đổi chi tiết, Phát Đạt sẽ hoàn đổi 100% giá trị khoản nợ gốc với giá 20.000 đồng/cp. Số lượng cổ phiếu phát hành để hoán đổi dự kiến hơn 34 triệu đơn vị. Tỷ lệ hoán đổi là 1:20.000, tức 1 cổ phiếu sẽ hoán đổi 20.000 đồng nợ. Tỷ lệ sở hữu của ACA Vietnam sau khi phát hành dự kiến là 4,41%.

Cổ phiếu bị hạn chế chuyển nhượng 1 năm kể từ ngày kết thúc đợt phát hành.

Theo PDR, việc phát hành cổ phiếu hoán đổi nợ giúp tái cơ cấu tài chính, góp phần giảm chi phí vay, tăng vốn điều lệ và thu hút cổ đông nước ngoài đồng hành cùng công ty.

Theo báo cáo tài chính kiểm toán năm 2023, Phát Đạt có nợ vay tài chính 3.105 tỷ đồng, giảm hơn 1.300 tỷ đồng sau 1 năm. Trong đó, khoản vay từ ACA Vietnam được thuyết minh là khoản vay kèm quyền cho phép chuyển đổi tối đa 50% giá trị gốc thành cổ phần phổ thông sau 2 năm giải ngân hoặc 20 ngày làm việc trước hạn thanh toán, với tỷ giá hối đoái là 22.730 VND/USD và giá chuyển đổi là 119.879 đồng/cp.

Ngoài khoản vay tín chấp từ ACA Vietnam, Phát Đạt còn ghi nhận một số khoản vay từ các cá nhân với tài sản đảm bảo là cổ phiếu PDR. Tại mục nợ phải trả, PDR có khoản phải trả khác đối với ông Hoàng Võ Anh Khoa trị giá 1.041 tỷ đồng, được thuyết minh là khoản phải trả từ việc mượn tiền cá nhân để bổ sung vốn lưu động.

Bên cạnh phương án phát hành cổ phiếu hoán đổi nợ, Phát Đạt còn có kế hoạch phát hành thêm gần 131 triệu cổ phiếu để trả cổ tức cho cổ đông theo tỷ lệ 15% (tức cổ đông sở hữu 100 cổ phiếu nhận thêm 15 cổ phiếu mới); phát hành tối đa 14,6 triệu cổ phiếu ESOP với giá 12.000 đồng/cp cho cán bộ nhân viên.

Công ty cũng đã nộp hồ sơ tới UBCKNN về việc chào bán 134 triệu cổ phiếu cho cổ đông hiện hữu với mức giá 10.000 đồng/cp, huy động 1.340 tỷ đồng để phát triển dự án.

Phiên 9/4, cổ phiếu PDR đang giao dịch ở vùng giá 31.000 đồng/cp, tăng 158% trong vòng 1 năm qua.