MỚI

Trợ lý đầu tư M.AI

#Chứng khoán

24HMONEY đã kiểm duyệt

Cổ phiếu cần theo dõi ngày 10/1

Trích báo cáo phân tích một số cổ phiếu cần quan tâm trước phiên 10/1 của các công ty chứng khoán.

Khuyến nghị mua dành cho cổ phiếu MSH

CTCK KB Việt Nam (KBSV)

Kết thúc quý III/2024, CTCP May Sông Hồng (MSH) đạt doanh thu thuần 1.748 tỷ đồng (tăng 45% so với cùng kỳ) trong đó doanh thu mảng FOB và nội địa đạt 1.540 tỷ đồng (tăng 54%); doanh thu mảng CMT tăng 1% đạt 209 tỷ đồng. Biên lợi nhuận gộp đạt 15,2% (tăng 4,47bps) do MSH có các đơn đặt hàng lớn đến từ các đối tác như Columbia Sportwear, G-III Aperal, GAP giúp tối ưu chi phí hơn. Lợi nhuận sau thuế của MSH trong quý III/2024 đạt 266 tỷ đồng (tăng 105%) hoàn thành 73% kế hoạch năm.

Giá trị xuất khẩu mặt hàng dệt may 9 tháng đầu năm đạt 27,3 tỷ USD (tăng 8,9%). Việt Nam xuất khẩu hàng dệt may tới các thị trường lớn bao gồm Mỹ đạt 12 tỷ USD (tăng 9,1%), EU đạt 3,1 tỷ USD (tăng 8,1%), Nhật Bản 3,1 tỷ USD (tăng 6,4%). Sự phục hồi này đến từ tình hình kinh tế tại các thị trường trọng điểm đang được cải thiện và lượng hàng tồn kho ở một số thương hiệu lớn đã giảm.

MSH mở rộng công suất trong nước với dự án nhà máy Xuân Trường II bao gồm 50 dây chuyền đạt công suất 3.000.000 chiếc/tháng được dự kiến hoạt động vào cuối năm 2024. Ngoài ra vào tháng 1/2024, MSH công bố kế hoạch thành lập liên doanh tại Ai Cập với MSH góp 50% vốn điều lệ, tương đương 40,7 tỷ đồng dự kiến các thủ tục thành lập công ty sẽ được hoàn thiện vào cuối năm 2024.

KBSV khuyến nghị mua với MSH với giá mục tiêu 63.500 đồng/cổ phiếu cho năm 2025.

Khuyến nghị tích cực dành cho cổ phiếu DRC

CTCK Vietcap (VCI)

Chúng tôi nâng khuyến nghị lên OUTPERFORM đối với cổ phiếu của CTCP Cao su Đà Nẵng (DRC – sàn HOSE) nhưng giảm giá mục tiêu 6% xuống còn 31.700 đồng/cổ phiếu. Giá cổ phiếu giảm 17% trong 4 tháng qua đã đưa hệ số giá trên dòng tiền (P/CF) 2025F xuống còn 18,0x, giảm 16% so với mức trung bình 6 năm là 21,3x.

Giá mục tiêu thấp hơn là do chúng tôi dự báo lợi nhuận sau thuế công ty mẹ tổng hợp 2025-2030F thấp hơn 9% với mức cắt giảm tương ứng là 8%/9%/6% trong năm 2025/26/27F và mức cắt giảm trung bình 10% trong năm 2028-2030F.

Chúng tôi dự báo lợi nhuận năm 2025 tăng trưởng 9% so với cùng kỳ năm trước, nhờ doanh số bán lốp radial tăng trưởng 10% so với cùng kỳ năm trước từ sự thay đổi cơ cấu từ lốp bias sang lốp radial và thuế chống bán phá giá (AD) của Hoa Kỳ đối với lốp xe tải và xe buýt (TBR) của Thái Lan.