Phân tích kỹ thuật: S&P 500 chuẩn bị cho một đợt tăng trưởng mới?

Chỉ số S&P 500 đã giảm hơn 1,6% vào ngày hôm qua, đóng cửa ở mức thấp nhất trong hai tuần với bối cảnh các cuộc đàm phán về kích thích đang diễn ra sôi nổi. Cổ phiếu mở cửa cao tại các mức vừa phải với hy vọng rằng một thỏa thuận kích thích có thể đạt được trước cuộc bầu cử ngày 3 tháng 11.

Bây giờ, chúng ta cần theo dõi để tìm ra rằng liệu mức giảm của ngày hôm qua đã là mức suy giảm mạnh nhất kể từ ngày 23 tháng 9 – đến mức tất cả nguồn cung đã được sử dụng để tạo đáy giá hay chỉ là một động thái chốt lời, điều chỉnh trước khi giá phục hồi trở lại?

Chúng tôi không có câu trả lời rõ ràng cho câu hỏi đó, vì chúng tôi không sở hữu một khả năng có thể tiên đoán trước tương lai. Tuy nhiên, chúng ta có thể và sẽ thảo luận về các khả năng có thể xảy ra cũng như dự báo phần nào được hậu quả và cách điều hướng các kết quả có thể xảy ra đó.

Như mọi khi, trước tiên, hãy nhìn vào biểu đồ kỹ thuật.

itle width=

Như chúng ta có thể thấy rõ ràng, vào ngày 4 tháng 9, điểm chuẩn đã giảm xuống dưới đường xu hướng tăng kể từ mức thấp nhất của tháng 3 và chạm đáy vào ngày 24 tháng 9, mặc dù tại thời điểm đó, không rõ là giá đã chạm đáy hay chưa. Đối với tất cả các nhà giao dịch đều có thể nhận ra rằng, đó có thể là một phần của động thái giảm thấp hơn nữa, giống như mức thấp nhất của ngày 11 tháng 9. Tuy nhiên, sau khi hoàn thành một đáy của mô hình vai – đầu – vai nhỏ, kéo dài một tháng, thì mô hình lại ghi nhận sự đảo ngược xu hướng đã từ các giao dịch tại mức đỉnh và đáy.

Hai đỉnh và đáy tăng được xác nhận kể từ mức đáy ngày 24 tháng 9 thiết lập một xu hướng tăng ngắn hạn. Điều đó có nghĩa là – trong ngắn hạn – các đợt tăng giá được coi là một phần của xu hướng, trong khi các đợt giảm giá được cho là các đợt điều chỉnh chốt lời mời gọi những người mua tham gia thêm vào đợt tăng giá.

Chính vì đã từng diễn ra xu hướng này nên đợt bán tháo của ngày hôm qua được cho là một động thái được thiết lập cho một đợt phục hồi khác, miễn là giữ nguyên trong xu hướng ngắn hạn. Động lực cơ bản để tạo thành xu hướng đó có thể là một bước đột phá trong các cuộc đàm phán viện trợ tài chính, tiến bộ về vắc xin Covid-19 tiềm năng hoặc một tweet của tổng thống.

Sự kiện nào sẽ thúc đẩy đà tăng của cổ phiếu thực sự không quan trọng. Vấn đề là theo các nguyên tắc phân tích kỹ thuật, cổ phiếu được chuẩn bị cho một đợt tăng giá khác. Các nhà giao dịch chỉ đang tìm kiếm một cái cớ. Trong trường hợp cụ thể, hãy lưu ý về cách mà đợt bán tháo có thể dừng lại bất chấp cả khi chúng ta có thể thấy rằng xu hướng bán tháo đang di chuyển trên chính đỉnh của đường viền cổ mô hình vai – đầu – vai, tại đây đang tồn tại các mức cao của mô hình đảo chiều.

Chiến lược giao dịch

Các nhà giao dịch bảo thủ sẽ chờ đợi mức cao mới trên đỉnh mức kỷ lục tháng 9 để đưa xu hướng ngắn hạn trở lại trên đường xu hướng tăng (hoặc thiết lập đường xu hướng tăng mới), khi cổ phiếu ghi nhận một đỉnh khác, kéo dài xu hướng tăng trung hạn.

Các nhà giao dịch thận trọng sẽ mạo hiểm một vị thế mua khi xác nhận được mức hỗ trợ trên đường viền cổ, với ít nhất một cây nến xanh với bóng nến dài.

Các nhà giao dịch tích cực có khả năng tham gia ở mức này với mức độ rủi ro hợp lý, ít nhất là từ góc độ rủi ro-phần thưởng, và họ cho rằng giá nằm ngay trên ngưỡng hỗ trợ của mô hình điểm chuẩn. Tuy nhiên, cũng có rất nhiều rủi ro khi mua vào bán tháo vì vậy việc quản lý tiền thích hợp là sự khác biệt giữa giao dịch thành công và thất bại - bất kể đã phân tích khách quan và đầy đủ. Đây là một ví dụ:

Giao dịch mẫu

----------------------------------------

Lưu ý của tác giả: Đây chỉ là một mẫu giao dịch, một thuật ngữ gợi ý rằng có những cách tiếp cận khác để giao dịch tài sản này. Không có một cách chính xác để giao dịch nó. Có những chiến lược khác nhau có thể hoạt động, miễn là bạn nhất quán, cho phép bản thân có khả năng bù lỗ và không gian để kiếm lợi nhuận. Hoàn cảnh cá nhân của bạn ảnh hưởng đến giao dịch. Cân nhắc thời gian, ngân sách và tính khí của bạn.