16/06/2024 Cập nhật ĐHCĐ 2024

Ngành Thép - Kỳ vọng là dòng dẫn. Đánh sóng chu kỳ 30-50%

Ngành thép sẽ hấp dẫn tăng mạnh trong thời gian tới vì hội tụ đủ cả yếu cơ bản và kĩ thuật. Mặc dù vậy, SimpleInvest khuyến nghị nhà đầu tư nên tập trung vào cổ phiếu HSG và NKG để tối ưu về tỷ suất sinh lợi hơn so với HPG vì cơ bản và dòng tiền đều ủng hộ 2 cổ phiếu này tốt hơn HPG.

I. THỊ TRƯỜNG CHƯA ĐÁNH MẠNH LÀ XẤU HAY TỐT?

- Thị trường sau phiên giao dịch vượt 1300 điểm không bứt phá mạnh mẽ mà ngược lại còn có nhịp giảm mạnh. Trái ngược hoàn toàn với suy nghĩ của nhà đầu tư cá nhân về việc thị trường sẽ tăng mạnh sau khi bứt phá khỏi vùng 1300 - đỉnh tâm lý ngắn hạn của thị trường đã tạo cách đây 2 năm.

- Việc thị trường chưa tăng mạnh là bởi tối ngày 12/6, DowJones tăng mạnh đầu phiên khi CPI Mỹ tiếp tục giảm từ 3.4% về mức 3.3%. Tuy nhiên, đà tăng của chỉ số DowJones không được duy trì đến cuối phiên khi mà ngay sau khi công bô CPI thì FED cũng đa có cuộc họp thường niên trong tháng 6, chủ tịch FED vẫn còn thận trọng trong việc lạm phát chưa về con số 2% như mong muốn, nên dự tính chỉ có 1 lần cắt giảm lãi suất trong năm nay, làm DowJones không tăng mạnh, thậm chí còn giảm về mốc tham chiếu.

- Hiện tại, thị trường Việt Nam đang thiếu thông tin vĩ mô lớn và thông tin doanh nghiệp, nên tâm lý thị trường ngắn hạn sẽ phụ thuộc vào các tín hiệu từ liên thị trường quốc tế, đặc biệt là thị trường Mỹ, các quyết định tăng giảm lãi suất trong năm nay đều ảnh hưởng tới nền kinh tế Việt Nam và thị trường chứng khoán.

- Mặc dù vậy, SimpleInvest đánh giá việc thị trường chưa tăng mạnh sẽ là cơ hội cho NDT chưa có hàng hoặc chưa kịp chuẩn bị vốn, bơm vốn bổ sung để đánh sóng lớn từ đây đến cuối năm. Theo kì vọng của SimpleInvest, thị trường sẽ đạt mốc 1500 đến cuối năm 2024 bởi 2 lý do:

(1) Chính sách duy trì lãi suất rẻ để hoàn thành chỉ tiêu tăng trưởng GDP 6.5% của chính phủ.

(2) FED sẽ hạ lãi suất của Mỹ, từ đó Việt Nam sẽ không áp lực tỷ giá và tăng trưởng mạnh, không còn lo rủi ro về chênh lệch lãi suất rẻ giữa Việt Nam và Mỹ nữa.

=> Tầm nhìn trung dài hạn 6 tháng cuối năm, nhà đầu tư có thể mạnh dạng canh các nhịp rung lắc để gom hàng giá rẻ đối với các cổ phiếu thuộc Ngành nghề có câu chuyện cơ bản kỳ vọng tăng trưởng tốt và đang có trạng thái dòng tiền khỏe, tích lũy nền giá tốt để đón “SÓNG CHU KỲ” đem lại hiệu quả đầu tư vượt trội nhất.

II. SÓNG CHU KỲ LÀ GÌ?

- Đặc điểm của các doanh nghiệp Việt Nam là được hưởng lợi từ chu kì kinh doanh của doanh nghiệp. Ví dụ:

+ Tăng trưởng tín dụng mạnh trong 1 quý sẽ giúp nhóm Ngân hàng tăng mạnh

+ Sự tăng giá cả hàng hóa như giá cá tra, giá cao su, giá thép… đều giúp các doanh nghiệp tăng trưởng đột biến 3 đến 6 tháng, vì có tích trữ hàng hóa giá rẻ trong vòng 3 đến 6 tháng.

- Tuy nhiên sau đó, các mặt hàng giá cả này thường giảm do cung cầu cân bằng, từ đó doanh nghiệp sẽ giảm trở lại, lợi nhuận không tăng trưởng bền vững

=> Đó là lý do vì sao các cổ phiếu Việt Nam thường tăng giá mạnh và cũng giảm giá mạnh nên được gọi là SÓNG CHU KỲ.

- Khác với các doanh nghiệp có lợi thế cạnh tranh toàn cầu và sản phẩm ưu việt như APPLE hay NDVIA. Hằng năm, các sản phẩm mới ra như IPHONE đều được cả thế giới đón nhận bất chấp kinh tế suy yếu hay lãi suất tăng, các doanh nghiệp này đều có lợi nhuận tốt. Vậy nên các doanh nghiệp này tăng giá tính bằng năm và rất dài.

- Ví dụ: Cổ phiếu GVR hưởng lợi sóng BĐS Khu công nghiệp và làn sóng FDI đổ vào Việt Nam tăng mạnh đã giúp cổ phiếu tăng 50% trong vòng 3 tháng; Hay cổ phiếu CTG hưởng lợi từ sóng ngân hàng trong tháng 12. Đây đều là các cổ phiếu có tính chu kỳ.

III. NGÀNH CHIẾN LƯỢC GIÚP THỊ TRƯỜNG VƯỢT 1300 VÀO UPTREND MẠNH NHẤT NĂM NAY LÀ NGÀNH NÀO?

- Trong các chu kì trước, để thị trường bứt phá mạnh mẽ thì đều phải cần có dòng dẫn dắt.

- Ví dụ: Vnindex tích lũy 2 tháng ở vùng 1100 vào tháng 11 và tháng 12/2023, sau đó nhóm Ngân hàng tăng mạnh trở thành dòng dẫn giúp chỉ số tăng lên 1180, sau đó tới nhóm BĐS Khu công nghiệp trở thành dòng dẫn giúp thị trường từ 1180 lên tiếp đến vùng 1280

=> Vậy hiện tại, để thị trường vượt đỉnh 1300 cũng cần phải có nhóm ngành dẫn sóng.

=> Trong bài viết dưới đây, SimpleInvest sẽ chia sẻ sâu về ngành Thép - Ngành nghề được SimpleInvest kỳ vọng vẫn còn biên tăng mạnh mẽ và sẽ trở thành ngành nghề dẫn dắt giúp thị trường vượt 1300 điểm.

*Tại sao chọn ngành Thép?

1. Về kỹ thuật

(1) Khả năng rất cao trở thành dòng dẫn dắt, bởi nhóm thép đã tích lũy 7 tháng kể từ tháng 11/2023. Ngoài ra, trong quá trình tích lũy cũng đã có rũ bỏ và tổ chức gom hàng nhiều. Tay to cầm hàng sẽ dễ đẩy giá biên độ 30-50%

(2) Xuất hiện dòng tiền tay to đã vào cổ phiếu, đặc biệt là HSG và NKG

2. Về cơ bản ngành Thép hấp dẫn

- KQKD quý 1 tốt: cả 3 doanh nghiệp HSG, NKG và HPG đều tăng trưởng mạnh so với cùng kì và các quý trước đó.

- Hưởng lợi tỷ giá tăng: Với việc HSG và NKG xuất khẩu chiếm 50% thị phần trong cấu trúc doanh thu. Hiện tại, tỷ giá tăng 5% so với đầu năm (ở mức 25400), nên việc xuất khẩu nhiều sẽ giúp 2 doanh nghiệp này gia tăng lợi nhuận.

- Giá Thép: Hiện tại vẫn đang duy trì vùng 3500, đây là mức thấp. Tuy nhiên, kỳ vọng các tháng cuối năm sẽ hồi phục trở lại vì Trung Quốc đang bơm hơn 42 tỷ USD để cứu thị trường BĐS. Nên BĐS cuối năm sẽ ấm dần lên, từ đó nhu cầu sử dụng thép tăng cao giúp giá Thép Thế giới tăng mạnh.

- Sản lượng thép hồi phục: Trong báo cáo mới nhất của VSA, Tôn mạ KL và SPM trong 4 tháng đầu năm 2023 tăng 30.6% và bán hàng tăng 41.4%. Vậy, các doanh nghiệp bán tôn mạ lớn như HSG và NKG sẽ tăng giá mạnh khi cả sản xuất và bán hàng đều tăng mạnh so với cùng kì.

=> Nhà đầu tư quan tâm đến ĐIỂM MUA chính xác đối với các cổ phiếu nhóm Thép dành cho từng phong cách đầu tư (lướt sóng, đánh trend…) thì hãy liên hệ ngay với SimpleInvest để được tư vấn điểm gom mua lấy hàng ngay nhé!

=> NHÀ ĐẦU TƯ MUỐN HỖ TRỢ CẬP NHẬT LIÊN TỤC VỀ DIỄN BIẾN THỊ TRƯỜNG CHÍNH XÁC VÀ HÀNH ĐỘNG HIỆU QUẢ NHẤT CÓ THỂ LIÊN HỆ TRỰC TIẾP ĐỂ THAM GIA HỆ THỐNG KHÁCH HÀNG CHÍNH THỨC VÀ NHẬN TƯ VẤN HOÀN TOÀN MIỄN PHÍ NHÉ!

NHÀ ĐẦU TƯ NẾU THẤY BÀI VIẾT HAY VÀ BỔ ÍCH HÃY ỦNG HỘ SIMPLEINVEST BẰNG NÚT LIKE VÀ BÌNH LUẬN ĐỂ ĐỘI NGŨ RA NHIỀU BÀI VIẾT HƠN NỮA NHÉ!

Follow kênh để đọc được sớm nhất các bài Phân tích chuyên sâu, Nhận định thị trường, Chiến lược đầu tư tối ưu!

SimpleInvest chúc nhà đầu tư chiến thắng mọi thị trường!

VIDEO PHÂN TÍCH CHI TIẾT: