Cổ phiếu tâm điểm ngày 1/12

Trích báo cáo phân tích một số cổ phiếu cần quan tâm trước phiên 1/12 của các công ty chứng khoán.

Khuyến nghị tích cực dành cho cổ phiếu HDG

CTCK Bảo Việt (BVSC)

Chúng tôi duy trì khuyến nghị OUTPERFORM cho HDG của CTCP Tập đoàn Hà Đô, với mức giá mục tiêu mới 33.000 đồng/CP (tiềm năng tăng giá 19,1%) từ 43.800 đồng/CP trước đó.

Luận điểm đầu tư: HDG chia cổ tức bằng cổ phiếu với tỷ lệ 25% trong tháng 7/2023; và chúng tôi hạ dự báo kết quả kinh doanh do những diễn biến kém tích cực của tình hình thủy văn xảy ra nghiêm trọng hơn.

Chúng tôi ưa thích HDG vì đây là doanh nghiệp có giá trị tài sản đang được định giá rẻ, sức khỏe tài chính và dòng tiền mạnh nhờ danh mục điện hoạt động hiệu quả, có kinh nghiệm trong việc phát triển các dự án năng lượng tái tạo và bất động sản, và được xếp hạng tín nhiệm cao.

Rủi ro giảm giá: Tiến độ mở bán/bàn giao tại dự án Charm Villas và hoàn thành thủ tục pháp lý của các dự án bất động sản nối tiếp chậm hơn dự kiến.

Khuyến nghị khả quan dành cho cổ phiếu BMP

CTCK Vietcap (VCSC)

Chúng tôi nâng khuyến nghị cho CTCP Nhựa Bình Minh (BMP – sàn HOSE) từ phù hợp thị trường lên khả quan và tăng giá mục tiêu thêm 9% lên 93.300 đồng/cổ phiếu.

Giá mục tiêu cao hơn của chúng tôi là do 1) chúng tôi tăng dự báo lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh giai đoạn 2024-2027 thêm 4%, 2) vốn xây dựng cơ bản thấp hơn, dự kiến đạt 80 tỷ đồng mỗi năm trong giai đoạn 2024-2028 so với 100 tỷ đồng trước đây vì chúng tôi dự báo nhu cầu vốn xây dựng cơ bản không đáng kể đối với BMP trong suốt giai đoạn dự báo và 3) chúng tôi cập nhật giá mục tiêu đến cuối năm 2024.

Chúng tôi tăng dự báo lợi nhuận sau thuế sau lợi ích cổ đông thiểu số năm 2023 thêm 3% lên 995 tỷ đồng (tăng 43% so với năm trước), chủ yếu do giả định cao hơn về biên lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh bù đắp cho việc chúng tôi giảm dự báo sản lượng bán.