VDSC duy trì khuyến nghị TÍCH LŨY VIB với giá mục tiêu 17.900 đồng upside +14%. Dự phóng 2026 EPS đạt 2.609 đồng (+21,9% svck) ROE đạt 17,8% và P/B dự phóng 1,0x. NIM dự kiến đạt 3,07% chịu áp lực từ chi phí vốn tăng. LNTT 2026F dự phóng đạt 11,1 nghìn tỷ đồng (+22% svck). Kế hoạch chi trả cổ tức tiền mặt dự kiến 900 đồng/cp tương đương tỷ suất 5,6%. Chất lượng tài sản Q1/2026 kém khả quan khi nợ xấu hình thành ròng tăng đạt 1,2 nghìn tỷ đồng.