ABS cho rằng triển vọng Q4/2024 và năm 2025 của PPC dự báo sẽ kém khả quan do thủy điện sẽ được tăng cường huy động nhờ điều kiện thủy văn thuận lợi khi thời tiết đang ở pha La Nina. • Do KQKD Q3/2024 thấp hơn so với kỳ vọng của ABS nên ABS điều chỉnh dự phóng LNST cổ đông Công ty mẹ 2024F xuống còn 296 tỷ đồng (-22% svck). EPS và BVPS 2024F ước tính là 923 đ/cp và 14.528 đ/cp. ROE 2024F dự kiến đạt 6,4%, tương ứng 2024F P/E và P/B là 12,08 lần và 0,77 lần tại mức giá hiện tại.