VNDirect gợi ý 6 mã cổ phiếu tiềm năng nhất cho nhà đầu tư trong tháng 9

Trong báo cáo chiến lược tháng 9 của CTCP Chứng khoán VNDirect gọi tên 6 cổ phiếu tiềm năng, bao gồm.

BCG

VNDirect đánh giá cao BCG cho cả ngắn hạn và dài hạn với tăng trưởng kép (CAGR) LNST hàng năm đạt 45,7% trong giai đoạn 2022-24 do:

(1) Lượng tài sản bàn giao lớn từ các dự án gối đầu. VNDirect kỳ vọng BCG sẽ bàn giao các phần của dự án Hội An D'Or và Malibu Hội An trong năm 2022, mang lại doanh thu 4.897 tỷ đồng (55,4% tổng doanh thu), còn trong năm 2023 dự án bàn giao có thể ghi nhận doanh thu 5.233 tỷ đồng (+6,9%).

(2) Năng lượng tái tạo là nền tảng cho tăng trưởng dài hạn. VNDirect dự báo doanh thu điện của BCG sẽ đạt 1.786 tỷ đồng (chiếm 20,2% tổng doanh thu) trong 2022 và 3.791 tỷ đồng (chiếm 32,7% tổng doanh thu) trong năm 2023.

DXG

VNDirect có quan điểm tích cực về DXG trong ngắn hạn và dài hạn bởi:

(1) Dẫn đầu cả nước về thị trường môi giới với 33% thị phần (DXS) trong năm 2021. Triển vọng mảng môi giới của DXG vẫn còn tươi sáng, DXS đặt mục tiêu doanh thu năm 2022 là 8.400 tỷ đồng (+94%), LNST năm 2022 là 2.250 tỷ đồng (+132%);

(2) quỹ đất tiềm năng tại TP.HCM, đặc biệt là Gem Riveside (ra mắt vào Q3/22), sẽ đóng góp 9.155 tỷ đồng LNTT giai đoạn 2024-26, chúng tôi đánh giá cao nhu cầu thực đối với các dự án nội đô của DXG tại TP.HCM, chúng tôi kỳ vọng tỷ lệ hấp thụ sẽ cao tại thời điểm mở bán. Đóng góp chính vào tăng trưởng doanh thu của DXG trong năm 2022 là các dự án như St Moritz, Opal Boulevard, Gem Sky World ..

MBB

VNDirect đánh giá cao MBB vì: 1) MBB nằm trong số ít ngân hàng có khả năng được NHNN nới hạn mức tăng trưởng tín dụng đợt tới do tỷ lệ an toàn vốn cao, nợ xấu thấp và ngân hàng có thể tiếp nhận một tổ chức tín dụng yếu kém trong năm nay. Chúng tôi dự báo tăng trưởng cho vay đạt 20% trong năm nay 2) Chất lượng tài sản vững vàng của ngân hàng với nguồn trích lập dự phòng lớn, bảo vệ cho LN ròng của ngân hàng. Cuối Q2/22, ngân hàng duy trì trong top 6 ngân hàng có tỷ lệ nợ xấu (NPL) thấp nhất và top 3 ngân hàng có tỷ lệ bao phủ nợ xấu (LLR) cao nhất, 3) VNDirect kỳ vọng ngân hàng sẽ duy trì mức tăng trưởng lợi nhuận mạnh mẽ 28,5%/20,1% svck cho giai đoạn 2022-2023 dựa trên tăng trưởng cho vay 20%/17,5% svck và NIM ổn định ở mức 5,0%

PNJ

VNDirect đánh giá cao PNJ vì: (1) PNJ đang thống lĩnh thị phần trang sức với thị phần thống kê là hơn 50% với lượng khách hàng dồi dào từ trung cấp đến cao cấp và ít bị ảnh hưởng bởi lạm phát (2) 6T22, PNJ tiếp tục tỏa sáng với mức tăng trưởng lợi nhuận ròng mạnh 48% đạt 1.088 tỷ đồng, vượt kỳ vọng của chúng tôi (3) Về dài hạn, VNDirect kỳ vọng chiến lược phát triển các ý tưởng hấp dẫn hơn, chiến dịch quảng cáo hiệu quả hơn, hợp tác với các thương hiệu toàn cầu trở thành “cửa hàng đa thương hiệu” và tăng cường số hóa sẽ hỗ trợ lợi nhuận ròng của PNJ duy trì mức tăng trưởng 2 con số.

SZC

VNDirect đánh giá cao SZC với triển vọng 2022-24 như sau: (1) SZC có vị trí tốt để nắm bắt nhu cầu ngày càng tăng về bất động sản KCN ở miền Nam. SZC có quỹ đất khá lớn (hơn 600ha) trong số các công ty KCN niêm yết tại Bà Rịa-Vũng Tàu (BR-VT) và chúng tôi nhận thấy giá thuê của BR-VT tăng mạnh (khoảng 20% svck); (2) Hoạt động kinh doanh bất động sản nhà ở của SZC đã sẵn sàng để đón đầu trong giai đoạn 2022- 24 với giai đoạn đầu - Sonadezi Hữu Phước (40,5ha) bắt đầu mở bán từ tháng 7 năm 2022.

VTP

Kết quả kinh doanh của VTP được kỳ vọng sẽ phục hồi mạnh mẽ kể từ nửa sau năm 2022 nhờ (1) chiến lược mở rộng trong thời kỳ đại dịch đã cho kết quả khả quan với sản lượng giao hàng tăng trưởng mạnh trong 6T22, và (2) giá nhiên liệu có thể hạ nhiệt trong nửa sau năm 2022 giúp cải thiện biên LN gộp của VTP. LN ròng của VTP có thể tăng 69,5% svck trong năm 2022 và tăng 30,8% svck trong năm 2023. Bên cạnh đó, kế hoạch niêm yết trên sàn HSX cũng là tiềm năng tăng giá ngắn hạn trong năm nay.