Review nhóm ngành tiềm năng đáng để đầu tư trong năm 2022? (phần 1)

1 - Ngành điện sẽ "bứt phá" trong năm 2022:

- Nhóm nhiệt điện hưởng lợi nhờ sản lượng hợp đồng và giá bán trên thị trường phát điện cạnh tranh cao. Theo kế hoạch vận hành thị trường điện 2022, sản lượng hợp đồng nhóm nhiệt điện tương đối cao, đủ để đảm bảo lợi nhuận cho nhóm này. Tiêu biểu như các mã: HND, TQP, PPC, NT2

- Thủy điện được dự báo sẽ tiếp tục hưởng lợi nhờ chu kỳ thủy văn. Nhóm thủy điện được dự phóng sẽ tiếp tục hưởng lợi và tích trữ nước tốt trong năm nay, đặc biệt là nhóm thủy điện từ khu vực miền Trung trở vào Nam. Tiêu biểu như các mã: REE, PC1, GEG

- Nhóm năng lượng tái tạo đang chờ cơ chế mới để mở rộng danh mục nhà máy. Lợi nhuận từ nhóm doanh nghiệp có điện gió vận hành thương mại từ cuối năm 2021 được dự phóng sẽ tăng trưởng nhờ vào việc hoạt động hết công suất cả năm của các dự án này. Ngoài ra, dựa vào dự thảo Quy hoạch điện 8 cập nhật mới nhất, Việt Nam sẽ tiếp tục hướng đến năng lượng xanh gồm điện mặt trời và điện gió. Các mã tiêu biểu như GEX, BCG , ASM, FCN, HDG…

2 - Ngành bảo hiểm.

-Ngành bảo hiểm phi nhân thọ Việt Nam vẫn có nhiều tiềm năng tăng trưởng do cơ cấu dân số độ tuổi lao động chiếm gần 70% và tăng trưởng GDP 6-7%/năm và tỷ lệ sử dụng bảo hiểm phi nhân thọ tại Việt Nam ở mức khá thấp (0.9% so với mức trung bình 3-4% trong khu vực). BSC kỳ vọng, sau khi dịch bệnh được kiểm soát, tăng trưởng doanh thu phí bảo hiểm phi nhân thọ dự báo sẽ quay trở lại mức 9-10% trong năm giai đoạn 2022-2025. Ngành bảo hiểm là nhóm ngành cổ phiếu phòng thủ cover khá tốt với việc lạm phát. Ngoài ra việc ngân hàng nhà nước tăng lãi suất trong thời gian tới cũng sẽ tác động mạnh mẽ đến Doanh thu của các doanh nghiệp bảo hiểm khi mà phần lớn dòng tiền của các doanh nghiệp bảo hiểm đều dùng để mua trái phiếu chính phủ và gửi hỗ trợ lãi suất tại ngân hàng nhà nước. Các mã tiêu biểu như: BVH, BMI, MIG, PVI,

3 - Nhóm ngành hưởng lợi từ đầu tư công

Đầu tư công đóng vai trò quan trọng với tăng trưởng và phát triển kinh tế bền vững ở các quốc gia. Đầu tư công được đầu tư tập trung vào xây dựng kết cấu hạ tầng kinh tế xã hội giúp cải thiện kết cấu hạ tầng, thu hút đầu tư tư nhân trong nước và nước ngoài, tạo việc làm, chuyển dịch cơ cấu kinh tế và tăng phúc lợi xã hội.

Dòng tiền tiếp tục luân chuyển giữa các nhóm ngành có câu chuyện đầu tư hấp dẫn, bao gồm nhóm hưởng lợi từ câu chuyện đầu tư công (Xây dựng hạ tầng, Vật liệu xây dựng, Bất động sản..). Trong cuộc họp báo chính phủ thường kì diễn ra vào tháng 2, đại diện bộ kế hoạch và đầu tư cho biết gói đầu tư công thuộc Chương trình hồi phục và phát triển kinh tế sẽ được triển khai từ tháng 4/2022. Trong 2 tháng đầu năm 2022 Việt Nam đạt tỷ lệ giải ngân 8,6% trên mức kế hoạch được giao tốt hơn cùng kì 2021 (5%). Với việc phông qua phương thức giải ngân PPP khi các doanh nghiệp trúng thầu sẽ được giải ngân 70% vốn/ dự án sẽ tạo điều kiện giúp các doanh nghiệp tháo gỡ khó khan trong việc tiếp cận vốn và đẩy nhanh tiến độ thực hiện đầu tư công.

Các mã hưởng lợi trực tiếp :

Vật liệu xây dựng : Thép, xi măng , nhựa , nhựa đường, đá

Thi công hạ tầng : xây dựng, xây dựng điện.

Một số cổ phiếu tiêu biểu nên quan tâm : HPG, PLC, HT1, BCC, PC1, HHV, C4G, VGC, LCG, FCN…