"Rắc rối" chính trị và rủi ro trong đầu tư

Hôm nay xuất hiện tin Tổng thống Nga Putin quyết định 2 vùng lãnh thổ của 2 quốc gia trở thành 2 vùng độc lập, do đó Nga có toàn quyền đóng quân ở đây với lý do "dẹp loạn" (2 khu vực này hiện đang chống đối với Ukraine).

Vậy thì tin tức này ảnh hưởng gì đến thị trường chứng khoán?

Câu trả lời nằm ở 3 chữ Địa Chính Trị (Geopolitics)

Địa chính trị xảy ra khi các quốc gia lớn (Mỹ, Nga, Trung Quốc...) có sự tranh chấp hay xung đột liên quan tới các vùng lãnh thổ của họ hoặc các quốc gia khác.

Ảnh hưởng của Địa chính trị?

Vô hình chung Địa chính trị khiến hòa bình của thế giới bị hỗn hoạn. Không hẳn là xảy ra chiến tranh nhưng sẽ kích hoạt 1 lượng lớn dòng tiền chảy từ các kênh đầu tư rủi ro như chứng khoán sang các kênh an toàn khác như Vàng, Bất Động Sản, Trái phiếu chính phủ, hoặc các đồng tiền an toàn (USD của Mỹ, Swiss franc của Thụy Sĩ...)

Ngoài ra, việc xảy ra Địa chính trị cũng gián tiếp ảnh hưởng tới cung hàng hóa (commodities) khiến các mặt hàng này tăng giá mạnh (Ví dụ như dầu khí, kim loại, thực phẩm...)

Nhận định cá nhân:

Hiện tại tin tức này cũng không có gì quá nghiêm trọng. Việc Nga-Ukraine tranh chấp sẽ có các quốc gia khác như châu Âu và Mỹ quan tâm (Trung Quốc sẽ đứng ở ngoài cuộc xem châu chấu đá nhau) = Anh chị đang đầu tư không cần phải hoảng sợ vì tình hình vẫn còn trong tầm kiểm soát của Mỹ và châu Âu.

--------------------------------------------------------------

Danh mục nên có trong giai đoạn có Rủi ro Địa chính trị

- Vàng hoặc Ngoại tệ (10%)

- Trái phiếu (50%)

- Quỹ mở hoặc ETF (20%) = hiện ở Việt Nam chưa có ETF vàng hay hàng hóa mà chỉ mới có ETF chỉ số.

- Cổ phiếu (20%) = ưu tiên các doanh nghiệp liên quan tới hàng hóa.

(Do rủi ro này khó lường nên tỷ trọng cổ phiếu và quỹ giữ ở mức thấp)

*Lưu ý: BĐS cũng là một kênh trú ẩn an toàn nhưng do giá trị của BĐS ở Việt Nam khá lớn nên mình không đưa vào danh mục ở trên.