Người theo dõi: 289
PC1 - Xây lắp điện 1
PC1 - Xây lắp điện 1
- Luận điểm đầu tư :
Đã công bố KQKD quý 1/2022 với LNST sau lợi ích CĐTS đạt 133 tỷ đồng (+70% YoY) do lợi nhuận tăng mạnh từ mảng phát điện và mảng sản xuất trụ điện bù đắp cho lợi nhuận thấp hơn từ mảng xây lắp điện, không có hoạt động chuyển nhượng bất động sản và chi phí lãi vay tăng mạnh đến từ các trang trại điện gió mới đi vào hoạt động vào tháng 10/2021. Mảng phát điện có KQKD khả quan nhờ đóng góp lợi nhuận từ các trang trại điện gió mới và tăng trưởng lợi nhuận ổn định từ các nhà máy thủy điện nhờ lượng mưa đủ lớn.
LNST sau lợi ích CĐTS quý 1/2022 của PC1 đã hoàn thành 17% dự báo cả năm . Nhận thấy rủi ro điều chỉnh giảm dự báo lợi nhuận hiện tại do chi phí lãi vay trong quý 1/2022 cao hơn dự kiến (chiếm 32% dự báo năm 2022) và khoản chi phí lãi vay tiềm năng đến từ lượng trái phiếu mới, dù cần thêm đánh giá chi tiết. PC1 dự kiến sẽ ghi nhận chi phí lãi vay từ trái phiếu/khoản vay bổ sung để tài trợ cho việc đầu tư vào các khu công nghiệp. Đáng chú ý, PC1 dự kiến huy động 1,2 nghìn tỷ đồng trái phiếu để tài trợ đầu tư vào các khu công nghiệp. Tính đến hiện tại, công ty đã phát hành 300 triệu đồng và đặt mục tiêu hoàn thành vào tháng 6.
Nhận thấy khả năng điều chỉnh tăng dự báo lợi nhuận cả năm cho năm 2023 và giai đoạn tiếp theo khi hiện không bao gồm đóng góp lợi nhuận từ các dự án khai thác niken trong dự báo và định giá của cho PC1
Lợi nhuận gộp của mảng sản xuất điện tăng gấp 4 lần trong quý 1/2022. Doanh thu và lợi nhuận gộp của mảng này phù hợp với kỳ vọng, lần lượt hoàn thành 26% và 27% dự báo cả năm tương ứng. Cho rằng KQKD này đến từ đóng góp lợi nhuận bổ sung từ 3 nhà máy điện gió đã đi vào hoạt động vào tháng 10/2021 và hoạt động ổn định của các nhà máy thủy điện
Bạn có muốn trở thành VIP/Pro trên 24HMoney? Hãy liên hệ với chúng tôi SĐT/ Zalo: 0981 935 283.
Để truyền thông cho doanh nghiệp, vui lòng liên hệ SĐT/ Zalo: 0908 822 699.
Hòm thư: phuongpt@24hmoney.vnBấm theo dõi để nhận thêm nội dung bổ ích từ chuyên gia này.
Tìm hiểu thêm về chuyên gia.Hãy chọn VIP/PRO hàng đầu để nhận kho bài viết chuyên sâu
Bình luận