ĐHĐCĐ 2019: Tiền thu được từ phát hành không quá lớn nhưng rất quan trọng với HBC

Chiều ngày 16/04/2019, CTCP Tập đoàn Xây dựng Hòa Bình (HOSE: HBC) đã tiến hành ĐHĐCĐ thường niên 2019. Một trong những nội dung quan trọng là HĐQT sẽ trình các cổ đông thông qua việc chào bán 25 triệu cổ phiếu phổ thông cho cổ đông chiến lược - Hyundai Elerator, nhằm tiến tới mục tiêu đạt 5% giá trị trúng thầu tại nước ngoài trong năm 2019.

Thảo luận

Việc việc phát hành cổ phiếu cho cổ đông chiến lược Hyundai Elerator, mục đích phát hành là bổ sung vốn tự có nhưng tỷ lệ thặng dư vốn hiện nay đã rất lớn, HĐQT giải thích gì về vấn đề này? Tỷ lệ 1.25% đã được gọi là cổ đông chiến lược chưa? Điều kiện hợp tác giữa HBC và Hyundai Elerator đang quá ưu ái?

Ông Phan Ngọc Thạnh - Giám đốc tài chính: Số lượng phát hành đợt này không nhiều, chiếm khoảng 11% vốn điều lệ sau khi phát hành. Số tiền thu được cũng không quá lớn, tuy nhiên rất quan trọng với HBC. 570 tỷ đồng, Công ty hoạt động được tối đa 12 ngày.

Hyundai Elerator có 35 năm thành lập và phát triển, hơn chúng ta 3 năm. Sản phẩm chủ yếu là thang máy, thang cuốn, chiếm 44% thị phần tại Hàn Quốc. Hoạt động quản trị trên 150,000 thang máy, doanh thu 120 tỷ USD/năm.

Đối tác Hyundai Elerator sẽ tiến cử 1 thành viên vào HĐQT tại Đại hội hôm nay.

Ông Trương Quang Nhật – Phó Chủ tịch HĐQT: Điều kiện hợp tác giữa HBC và Hyundai Elerator khá rõ ràng và cụ thể, tờ trình chỉ tóm tắt nội dung. Có thể chia làm 4 lĩnh vực có thể hợp tác với Hyundai Elerator gồm tổng thầu, design & build, thầu phụ và chủ đầu tư.

ĐHĐCĐ HBC chiều ngày 16/04/2019

2018 không hoàn thành kế hoạch

Các chỉ tiêu kinh doanh trong năm 2018 của HBC đều không đạt kế hoạch đề ra. Cụ thể, tổng doanh thu thực hiện được 89% kế hoạch và lãi sau thuế thực hiện được 59% kế hoạch, lần lượt ghi nhận 18,299 tỷ đồng và xấp xỉ 630 tỷ đồng. EPS đạt 2,875 đồng/cp, ROA và ROE đạt 4.2% và 25.4%.

Riêng về kết quả kinh doanh của Công ty mẹ, doanh thu thuần đạt gần 18,104 tỷ đồng, thực hiện được 91% kế hoạch năm. Lợi nhuận sau thuế gần 692 tỷ đồng, chỉ thực hiện được 63% kế hoạch và giảm 18% so với cùng kỳ.

Theo báo cáo của ông Lê Viết Hải – Chủ tịch HĐQT kiêm TGĐ tại Đại hội, có nhiều nguyên nhân dẫn đến kết quả kinh doanh 2018 không hoàn thành kế hoạch. Trước hết, số lượng dự án trúng thầu mới trong năm 2018 rơi vào cuối quý 2, quý 3 và 4 nên việc ghi nhận sản lượng thực hiện bị chậm hơn so với kế hoạch.

Thêm vào đó, một số dự án chỉ triển khai cầm chừng do việc đình trệ pháp lý từ chủ đầu tư. Mảng bất động sản không đạt được doanh thu theo kế hoạch do chính sách siết tín dụng vào bất động sản làm cho phân khúc bất động sản nghỉ dưỡng phát triển chậm lại; đồng thời, do HBC thay đổi phương thức kinh doanh dự án Long Thới từ dự kiến chuyển nhượng sang triển khai xây dựng, bán hàng.

Tổng giá trị trúng thầu trong năm 2018 thực hiện được gần 96% kế hoạch năm với 25,853 tỷ đồng, chiếm 5.7% thị phần ngành xây dựng. Công trình Imperia Skype Garden dẫn đầu nguồn thu trong năm 2018 với mức đóng góp hơn 1,151 tỷ đồng, kế đến là Khu liên hợp sản xuất gang thép Hòa Phát Dung Quất với 1,146 tỷ đồng.

Giá trị hợp đồng ký mới trong năm 2018 tập trung chủ yếu tại miền Nam với giá trị ký kết đạt 13,452 tỷ đồng, miền Bắc đạt 6,692 tỷ đồng và miền Trung đạt 4,457 tỷ đồng. Các hợp đồng ký mới hầu hết tập trung vào phân khúc căn hộ chung cư, chiếm 70% tổng giá trị trúng thầu.

Tổng diện tích xây dựng năm qua đạt hơn 2.9 triệu m2 sàn, trong đó dự án trên 10 tầng là 57 dự án và dự án trên 20 tầng là 45 dự án. Bên cạnh đó, HBC đã liên doanh với Kajima tổng thầu D&B dự án Aeon Mall Hà Đông, sản lượng đạt 769 tỷ đồng.

Tính đến ngày 21/03/2019, cơ cấu cổ đông lớn của HBC gồm ông Lê Viết Hải – Chủ tịch HĐQT (17.51%) và Pyn Elite Fund (7.02%).

Trong cơ cấu biên lợi nhuận gộp, biên lợi nhuận gộp của mảng khác gồm cho thuê, dịch vụ tư vấn, kinh doanh cơ sở hạ tầng,… ghi nhận âm 2.8% trong năm 2018 do HBC đang trong quá trình lấp đầy các tòa nhà.

Kế hoạch 2019 thấp nhất trong 3 năm gần nhất, chuyển tiếp 16,747 tỷ đồng giá trị hợp đồng chuyển nhượng

Trong kế hoạch kinh doanh 2019 HBC đưa ra, doanh thu dự kiến 18,600 tỷ đồng, tăng nhẹ 1.6%; lợi nhuận sau thuế tăng trưởng 16% lên 720 tỷ đồng. Đây là kế hoạch thấp nhất trong 3 năm trở lại đây do Công ty đánh giá có nhiều rủi ro, trong đó có rủi ro thanh toán của chủ đầu tư. Với kế hoạch này, HBC dự kiến chia cổ tức 2019 với tỷ lệ 15%.

Tổng giá trị trúng thầu HBC dự kiến đạt được trong năm 2019 là 24,000 tỷ đồng, tập trung ở miền Nam (40%), miền Bắc (40%), miền Trung (10%), Phú Quốc (5%) và nước ngoài (5%). Xét về loại hình trúng thầu, trung tâm thương mại (TTTM), khách sạn Resort, khu phức hợp dự kiến chiếm 62%, kế đến là nhà ở chiếm 28% và công nghiệp chiếm 10% trong tổng giá trị trúng thầu dự kiến.

Giá trị hợp đồng chuyển nhượng qua các năm sau khoảng 24,237 tỷ đồng. Trong đó, HBC dự kiến chuyển nhượng khoảng 16,747 tỷ đồng trong năm 2019, phần còn lại sẽ chuyển nhượng sang các năm kế tiếp.

Về kế hoạch phân phối lợi nhuận 2018, HBC chia cổ tức 2018 với tỷ lệ 8%, trong đó có 3% bằng tiền (58.8 tỷ đồng) và 5% bằng cổ phiếu (98 tỷ đồng). Lợi nhuận còn lại sau khi phân phối gần 466 tỷ đồng.

Đối với các dự án bất động sản và đầu tư dài hạn trong thời gian tới, HĐQT trình ĐHĐCĐ ủy quyền cho HĐQT được quyết định phương án thực hiện, mở rộng hay thu nhỏ quy mô dự án, tăng/giảm tỷ lệ tham gia của HBC, cũng như quyết định phương án vay vốn, phát hành trái phiếu huy động vốn.

Để phục vụ cho hoạt động đầu tư ra nước ngoài, HBC trình cổ đông thông qua việc thực hiện các thủ tục và tổng giá trị các khoản đầu tư tối đa là 10% vốn chủ sở hữu, căn cứ trên BCTC gần nhất đã kiểm toán tại thời điểm đầu tư.

Hệ thống Pax Sky đã chính thức vận hành 11 tòa nhà văn phòng cho thuê tại các quận trung tâm TP.HCM. Theo kế hoạch, tòa nhà Pax Sky (26 Ung Văn Khiêm, Bình Thạnh) có tổng diện tích 20,000 m2 dự kiến nhận bàn giao vào đầu tháng 3/2019. Tính đến cuối tháng 2/2019, tỷ lệ lấp đầy của tòa nhà này đạt 80% diện tích cho thuê.

Chào bán 25 triệu cp cho Hyundai Elerator

Trong quý 2/2019, HBC sẽ chào bán 25 triệu cp phổ thông với giá 23,000 đồng/cp cho Hyundai Elevator Co.,Ltd. Tổng số tiền 575 tỷ đồng dự kiến huy động được sẽ được phân bổ vốn lưu động cho hoạt động xây dựng, mua sắm máy móc thiết bị và mở rộng hoạt động kinh doanh tại thị trường nước ngoà

Theo thỏa thuận hợp tác, HBC hỗ trợ tối đa cho Hyundai cung cấp các sản phẩm thang máy và thang cuốn tại các dự án do HBC làm chủ đầu tư hoặc nhà thầu. Ngược lại, Hyundai sẽ giới thiệu HBC làm nhà thầu cho các khách hàng của mình cả trong và ngoài nước; cử chuyên gia hỗ trợ HBC trong việc kiểm soát chất lượng, quản lý thi công hệ thống thang máy trong vai trò tổng thầu. Theo đó, Hyundai sẽ cung cấp sản phẩm với mức giá cạnh tranh và điều kiện ưu đãi nhất.

Trên cơ sở phát hành cổ phiếu riêng lẻ cho nhà đầu tư chiến lược, HBC sẽ phong tỏa tỷ lệ sở hữu của nhà đầu tư nước ngoài ở mức 37.5% vốn điều lệ.

Ngoài ra, HBC cũng dự kiến phát hành 1.3 triệu cp ESOP trong năm 2019 và phát hành 3.75 triệu quyền mua cổ phiếu cho cán bộ công nhân viên (1 quyền mua được mua 1 cổ phiếu bằng mệnh giá, quyền mua có hiệu lực 3 năm kể từ ngày 01/01/2019).

Chủ tịch Hội đồng sáng lập TTC Land được tiến cử vào HĐQT

Theo tờ trình HĐQT trình các cổ đông thông qua tại Đại hội, 6 thành viên dự kiến được bầu vào HĐQT nhiệm kỳ 2019 – 2024, gồm: ông Lê Viết Hải, ông Trương Quang Nhật, ông Lê Quốc Duy, ông Phan Ngọc Thạnh, ông Park Seok Bae và ông Đặng Hồng Anh – Thành viên độc lập.

Trong số các ứng viên trên, có ông Đặng Hồng Anh với vai trò là thành viên HĐQT độc lập. Được biết, ông Đặng Hồng Anh là Chủ tịch Hội đồng sáng lập CTCP Địa ốc Sài Gòn Thương Tín (TTCLand, HOSE: SCR). Hiện nay, ông Đặng Hồng Anh còn kiêm nhiệm các chức danh khác gồm Phó Chủ tịch HĐQT Tập đoàn Thành Thành Công, Phó Chủ tịch Thường trực Uỷ ban Bất động sản - Tập đoàn Thành Thành Công và Chủ tịch Hội doanh nhân trẻ Việt Nam.

Tiếp tục cập nhật…