Châu Âu từ bỏ lệnh cấm vận cho Nga, giá dầu thô chịu áp lực tiêu cực

Thị trường ngày 24/03 đã có sự điều chỉnh sau đà tăng mạnh của nhóm hàng hóa nói chung ở các phiên đầu tuần.

Diễn biến thị trường ngày 24/03/2022

Giá dầu thô đặc biệt giảm mạnh do khối Liên minh Châu Âu tuyên bố từ bỏ hy vọng vào việc trừng phạt xuất khẩu dầu của Nga. Đối với nhóm nông sản, số liệu bán hàng không khả quan với ngô và đậu tương Mỹ đã góp thêm phần tiêu cực lên giá hai mặt hàng này. Ngoài ra, tốc độ bán hàng lúa mì Mỹ chưa cho thấy được sự hưởng lợi từ việc thiếu hụt nguồn cung Biển Đen, từ đó tạo áp lực lên giá lúa mì CBOT.

Tin tức chung

1. Số đơn trợ cấp thất nghiệp lần đầu của Hoa Kỳ giảm -28 nghìn xuống 187 nghìn trong tuần vừa qua (thấp nhất kể từ năm 1969).

2. PMI sản xsuất của Mỹ tháng 3 (Flash) ở mức 58.5 cao hơn báo cáo trước (57.3). PMI dịch vụ tháng 3 của Mỹ (Flash) ở mức 58.9 (so với 56.5 vào tháng 2). Các con số đều cao hơn so với dự báo.

3. Tổng thống Joe Biden và các nhà lãnh đạo liên minh NATO đã tập trung tại Brussels cho một cuộc họp thượng đỉnh để thảo luận về việc cung cấp hỗ trợ thêm cho Kyiv. Tổng thư ký NATO Jens Stoltenberg cho biết liên minh sẽ tăng cường lực lượng ở Đông Âu bằng cách triển khai 4 nhóm tác chiến mới ở Bulgaria, Hungary, Romania và Slovakia.

4. Văn phòng Đại diện Thương mại Hoa Kỳ cho biết Mỹ đã khôi phục 352 sản phẩm đã hết hạn loại trừ khỏi mức thuế “Mục 301” của Hoa Kỳ đối với hàng nhập khẩu Trung Quốc. Các loại trừ này sẽ có hiệu lực từ ngày 12/10/2021 và kéo dài đến ngày 31/12 năm nay, và bao gồm một loạt các mặt hàng nhập khẩu từ Trung Quốc ước tính ban đầu trị giá 370 tỷ đô la mà cựu tổng thống Donald Trump đánh với mức thuế trừng phạt từ 7.5 % đến 25%. Bộ Thương mại Trung Quốc cho biết quyết định của Hoa Kỳ có lợi cho việc bình thường hóa dòng chảy thương mại và hy vọng quan hệ thương mại song phương sẽ trở lại bình thường.

Lịch sự kiện

Nhóm năng lượng

Kế hoạch đa dạng hóa nguồn cung cấp khí đốt của châu Âu để giảm sự phụ thuộc vào các nguồn của Nga và bắt đầu thay thế bằng khí tự nhiên hóa lỏng (LNG) của Mỹ dự kiến sẽ chính thức được đưa ra hôm nay. Cố vấn An ninh Quốc gia Mỹ Jake Sullivan cho biết Hoa Kỳ đang tìm cách tăng nguồn cung cấp LNG cho châu Âu không chỉ trong vài năm mà có thể sẽ trong những tháng mùa hè tới để chuẩn bị cho mùa đông năm nay.

Đánh giá: Tích cực

Đậu tương

Giá đậu tương suy giảm trong phiên hôm qua khi doanh số bán hàng kém khả quan. Bán hàng đậu tương trong tuần kết thúc ngày 17/03 giảm 67.1% so với tuần trước đó. Giao hàng ghi nhận giảm 23% so với tuần trước, Trung Quốc là điểm đến hàng đầu. Theo cuộc khảo sát trước báo cáo Triển vọng cây trồng vào tuần tới, Farm Futures cho biết người nông dân dự định trồng 92.208 triệu mẫu đậu tương (tăng hơn 5 triệu mẫu so với năm ngoái. Trong tối hôm qua, USDA cũng ghi nhận một đơn hàng hàng tư nhân lô lớn vụ 2021/22 sang một quốc gia giấu tên với khối lượng là 318,200 tấn.

Đồng thời, Trung tâm thông tin về ngũ cốc và dầu quốc gia Trung Quốc (CNGOIC) cho biết khối lượng đậu tương nghiền hàng tuần của Trung Quốc giảm thêm trong tuần tính đến ngày 20/03, do sự lây lan của Covid-19 đã làm gián đoạn chuỗi cung ứng của đậu tương và các sản phẩm liên quan. Sản lượng nghiền giảm 140,000 tấn so với tuần trước xuống chỉ còn 1.30 triệu tấn, tuần giảm thứ tư liên tiếp và giảm 270,000 tấn so với mức của năm trước.

Cơ quan này cho biết thêm: “Trong ngắn hạn, tình trạng khan hiếm đậu tương khó có thể cải thiện, và sự lan rộng của Covid-19 ảnh hưởng đến vận tải ở một số khu vực, do đó, tỷ lệ hoạt động của các nhà máy ép dầu dự kiến sẽ vẫn ở mức thấp. Tồn kho đậu tương cũng giảm xuống còn 2.42 triệu tấn trong tuần trước, giảm 350,000 tấn so với tuần trước và giảm 2.63 (-52%) triệu tấn so với năm trước. Ngược lại, tồn kho khô đậu tương tăng nhẹ lên 320,000 tấn, tăng 10,000 tấn (+3.2%) so với tuần trước, do nhu cầu yếu từ ngành thức ăn chăn nuôi. Các số liệu này mang tính tiêu cực cho nhu cầu của khô đậu tương, tuy nhiên tồn kho đậu tương thấp vẫn sẽ tiếp tục hỗ trợ cho mức giá đậu tương trong tương lai.

Đánh giá: Tích cực

Khô đậu tương

Ag Processing của Mỹ đã công bố kế hoạch nâng cấp và mở rộng các cơ sở bốc dỡ hàng tại Cảng Grays Harbour (POGH) ở miền Tây Mỹ nhằm đáp ứng nhu cầu ngày càng tăng từ bột đậu nành từ châu Á và sẽ cho phép AGP đưa nhiều tàu cỡ lớn đến, bao gồm cả các tàu cỡ Panamax. Thông báo này được đưa ra sau thông báo của AGP vào tháng Giêng, trong đó tiết lộ kế hoạch xây dựng một nhà máy chế biến đậu tương mới với công suất 50 triệu giạ/năm gần David City, Nebraska.AGP hiện đang vận hành 10 nhà máy chế biến đậu tương ở Iowa, Minnesota, Missouri, Nebraska và Nam Dakota, ngoài 4 nhà máy lọc dầu đậu tương và 3 cơ sở sản xuất diesel sinh học.

Vùng Trung Tây Hoa Kỳ đang đứng giữa làn sóng đầu tư mới vào công suất nghiền đậu tương với nhu cầu dầu đậu tương, khô đậu tương mạnh và triển vọng niên vụ 2021/22 tương đối tốt hỗ trợ biên lợi nhuận nghiền đậu tương tăng mạnh trong những tháng gần đây.

Đánh giá: Tích cực

Lúa mì

Báo cáo bán hàng lúa mì trong phiên hôm qua tương đối tích cực, nhưng không đủ để nâng đỡ giá. Ai Cập đã đàm phán với Hoa Kỳ, Ấn Độ, Argentina và Pháp để tìm kiếm các nguồn thay thế bên ngoài khu vực Biển Đen. Trong khi đó Jordan đã hủy bỏ đấu thầu quốc tế để mua 4.4 triệu giạ lúa mì xay xát từ các nguồn gốc tùy chọn đã đóng vào ngày hôm qua, mặc dù quốc gia này dự kiến sẽ phát hành một đấu thầu tương tự sẽ kết thúc vào ngày 31 tháng 3.

Các trung tâm xuất khẩu ngũ cốc chính của Pháp – cảng Rouen và cảng La Pallice – đã báo cáo tốc độ xuất khẩu ngũ cốc tăng nhanh trong tuần tính đến ngày 24/03, do phần lớn nhu cầu của thế giới được chuyển đến họ sau cuộc giao tranh tại Ukraine. Xuất khẩu lúa mì của Rouen đã tăng gấp sáu lần lên 176,000 tấn trong một tuần khi các thị trường thu mua chính có khối lượng tăng vọt – Trung Quốc, Algeria và Maroc – cũng các nước EU. Trong đó Trung Quốc là người mua lớn nhất với 41,860.

Theo nghiên cứu của Agricensus, Ukraine có đủ lương thực để đảm bảo nguồn cung nội địa của mình trong ít nhất một năm, nhưng những bất ổn về khả năng tiếp cận kho dự trữ, hậu cần và nơi lực lượng Nga có thể tấn công tiếp theo có thể gây ra những vấn đề lớn đối với nguồn cung của đất nước. Khi xem xét tình huống xấu nhất cho vụ thu hoạch lúa mì sắp tới, nơi chỉ thu hoạch 50% diện tích trồng lúa mì và năng suất giảm xuống 60%, sản lượng vẫn được kỳ vọng ở

Đánh giá: Tích cực

Ngô

Giá ngô giảm điểm trong phiên hôm qua sau khi các số liệu xuất khẩu khá mờ nhạt. Tính đến tuần kết thúc ngày 17/03, các đơn bán hàng ngô 2021/22 đạt 979.5 nghìn tấn, giảm đến 46.7% so với tuần trước đó. Các số liệu giao hàng cao hơn 17% so với tuần trước đó, Trung Quốc là điểm đến hàng đầu.

Một cuộc khảo sát nông dân được thực hiện bởi Farm Futures trước báo cáo Triển vọng cây trồng từ USDA vào tuần tới cho thấy nông dân Hoa Kỳ có thể trồng 90.379 triệu mẫu ngô (giảm gần 3 triệu mẫu so với năm ngoái).

Bên cạnh đó, tại Argentina, Sàn giao dịch ngũ cốc Buenos Aires cũng đã cắt giảm ước tính sản lượng ngô từ 2.008 tỷ giạ xuống còn 1.29 tỷ giạ, nguyên nhân là do hạn hán diễn ra trong tháng 1 đã tác động đến sản lượng ngô. Vụ ngô của Argentina, nước xuất khẩu ngô lớn thứ hai trên thế giới, tiếp tục bị thiệt hại do ảnh hưởng từ hạn hán, điều này đã khiến Sàn giao dịch ngũ cốc Buenos Aires phải giảm thêm dự báo sản lượng ngô năm mùa vụ 2021/22 của mình trong đêm qua.

Sàn giao dịch cho biết: “Khi thu hoạch trên cánh đồng đang diễn ra, sản lượng mà chúng tôi thấy vẫn thấp hơn kỳ vọng ban đầu do hậu quả của các đợt khô nóng trong tháng 1”. Sàn giao dịch đã giảm dự báo sản lượng gần 79 triệu giạ (2 triệu tấn) so với ước tính trước đó, xuống mức 1.93 tỷ giạ (49 triệu tấn) cho năm mùa vụ. USDA trước đó đã dự báo vụ mùa ở mức 53 triệu tấn. Do đó con số này đã giảm hơn 7% so với dự báo ban đầu của USDA và tạo động lực hỗ trợ cho giá.

Đánh giá: Tích cực

-----------------

Bài phân tích được thực hiện bởi đội ngũ Phân tích CTCP Saigon Futures - TVKD xuất sắc của Sở Giao dịch Hàng hóa Việt Nam năm 2020. Mọi thắc mắc về thị trường và tư vấn đầu tư, Quý NĐT vui lòng liên hệ