Bí quyết đầu tư của 'sói già' phố Wall Edward Thorp: Vận dụng công thức toán học để đầu tư chứng khoán

Edward Thorp, nhà toán học kỳ tài, đồng thời là một tác giả nổi tiếng chuyên viết sách toán học, kinh tế, đầu tư kiêm nhà quản lý quỹ phòng hộ. Với khả năng tính toán và áp dụng các công thức toán học, Thorp đã kiếm được hàng trăm triệu USD trên thị trường chứng khoán đầy ngoạn mục.

Edward Thorp tên đầy đủ là Edward Oakley Thorp, sinh năm 1932, là một giáo sư toán học người Mỹ. Ông cũng được biết đến như tác giả, người quản lý quỹ phòng hộ và nhà nghiên cứu blackjack (trò chơi bài được chơi nhiều nhất trong các casino trên thế giới).

Theo Gamblingsites, Edward Thorp sinh ra ở Chicago, có cha là một cựu binh từng tham gia Thế chiến thứ nhất. Cha ông là người ủng hộ mạnh mẽ ngành giáo dục. Chính ông là người đã làm việc chăm chỉ để tạo dựng nền tảng tốt nhất cho con trai. Những nỗ lực đó đã giúp Edward Thorp sớm bộc lộ khả năng toán học siêu việt từ khi còn nhỏ. Thậm chí, khi lên 7 tuổi, ông Edward Thorp có thể tính nhẩm các con số liên quan đến thời gian, chính xác từng giây.

hi nước Mỹ bước vào Thế chiến thứ hai, cha ông một lần nữa lên đường. Điều này khiến cuộc sống gia đình rơi vào cảnh khó khăn, buộc mẹ ông phải xin nghỉ một công việc hành chính để làm các việc khác, trang trải cuộc sống.

Do cả hai bố mẹ thường xuyên vắng nhà, ông Edward Thorp có khá nhiều thời gian rảnh rỗi. Tuy nhiên, thay vì mải chơi như những cậu bé cùng trang lứa, ông dành thời gian cho những sở thích khác nhau, ví dụ như chế tạo chất nổ hoặc chơi cờ.

Sau khi tốt nghiệp trung học, Thorp đã dành toàn bộ thời gian để nghiên cứu toán học và được nhận vào Đại học California. Ông nhận bằng cử nhân vật lý năm 1953 và bằng thạc sĩ năm 1955.

Trong thời gian nghiên cứu bằng tiến sĩ toán học, ông bắt đầu quan tâm tới ứng dụng của bộ môn này trong cờ bạc, cụ thể là roulette. Ông quyết tâm chứng minh sai lầm trong quan niệm xưa cũ rằng cờ bạc là một trò chơi may rủi.

Năm 1958, Thorp nhận bằng tiến sĩ toán học và bắt đầu làm giáo sư tại MIT. Sau đó, ông tiếp tục giảng dạy tại nhiều trường khác nhau cho tới năm 1982.

Thorp dành thời gian tâm huyết nghiên cứu và tìm ra cách đánh bại các nhà cái trong trò blackjack bằng cách vận dụng lý thuyết xác suất thống kê. Ông tiên phong trong các ứng dụng hiện đại của lý thuyết xác suất, bao gồm cả việc khai thác các mối tương quan rất nhỏ để đạt được lợi ích tài chính đáng kinh ngạc.

Tài năng tính toán này đã giúp ông trở thành một tay chơi bạc cừ khôi khiến các nhà cái ở đất chơi Las Vegas sợ hãi. Không lâu sau khi ông bước chân vào và hoành hành khắp các sòng bạc, Thorp bị đưa vào danh sách đen và cấm cửa tại đây vì những chiến thắng liên tiếp của ông.

Năm 1962, dựa trên những kiến thức của mình, ông đã xuất bản đầu sách “Beat the Dealer” dạy người đọc cách đếm bài. Điều này đã khiến những nhà cái khi đó phải thay đổi cơ cấu tráo bài, xóc bài để ngăn những người học qua phương pháp của ông thắng cược quá nhiều.

Tài năng của Thorp tiếp tục được tỏa sáng khi ông bước chân vào thị trường chứng khoán, giúp ông được mệnh danh là “sói già” phố Wall.

Chưa thỏa mãn với thành công tột đỉnh trên sòng bạc, Edward Thorp tiếp tục tham gia vào thị trường chứng khoán. Nhờ khả năng tính toán và áp dụng các công thức toán học, Thorp đã kiếm được hàng trăm triệu USD trên thị trường chứng khoán. Lúc này cũng là thời điểm nổi tiếng nhất của Thorp khi ông tạo được sức hút mạnh mẽ cho giới trẻ cũng như thay đổi hoàn toàn hình ảnh về người thành công cũng như các nhà toán học thời đó.

Thorp là minh chứng việc toán học cũng có thể giúp làm giàu, đạp đổ các định kiến cũng như sự so bì với các nhà nghiên cứu vật lý, hóa học hay các ngành nghề khác.

Năm 1969, Thorp thành lập Convertible Hedge Associates, quỹ đầu tư theo thuật toán định lượng đầu tiên trên thế giới. Kể từ đó đến nay, chưa có quý hoạt động nào mà quỹ đầu tư của Thorp thua lỗ. Từ số vốn 1,4 triệu USD ban đầu dần trở thành 275 triệu USD và mức lợi suất cao gấp đôi tốc độ tăng trưởng của chỉ số S&P 500.

Edward Thorp sử dụng kiến thức để thống kê và phân tích, qua đó tìm ra những điểm bất thường trên thị trường chứng khoán. Chính điều này đã dẫn tới sự ra đời của Delta Hedging (mục đích để loại bỏ sự biến động thị giá), cũng như tạo ra thứ mà ngày nay được gọi là công thức Black-Scholes. Bằng khả năng toán học thiên tài, ông đã kiếm được hàng trăm triệu USD trên thị trường chứng khoán.

Không dừng lại ở đó, Thorp cùng một số đối tác thành lập quỹ đầu cơ định lượng mang tên Princeton Newport Partners. Theo Forbes, công ty của ông đã không thua lỗ trong vòng 30 năm, với tỷ suất lợi nhuận trung bình mỗi năm vào khoảng 20%.

Ngoài ra, ông còn trở thành bạn thân với tỷ phú Warren Buffett, một thiên tài đầu tư khác. "Tôi thấy Buffett rất thông minh và tận tâm. Ông ấy thực sự hiểu mọi thứ. Chính Buffett là người đã giúp tôi có ý tưởng thành lập quỹ đầu cơ định lượng đầu tiên trên thị trường", ông Thorp chia sẻ.