Bài của LinhPM SEPA

CỔ PHIẾU MBB VỚI UPSIDE 15% TỪ VÙNG GIÁ 23,000 VND.

Kết quả kinh doanh quý II/2024 của MBB

Trong quý II/2024, Ngân hàng Quân đội (MBB) đã đạt được nhiều kết quả kinh doanh đáng chú ý:

Lợi nhuận: Lợi nhuận trước thuế của MBB ước tính đạt khoảng 7.500 tỷ đồng, tăng 21,8% so với cùng kỳ năm trước. Lợi nhuận tăng chủ yếu nhờ vào các khoản thu nhập ngoài lãi như thu nhập từ mua bán chứng khoán​.

Nợ xấu và dự phòng rủi ro: Trong quý I/2024, MBB phải đối mặt với tình trạng nợ xấu tăng mạnh, buộc ngân hàng phải tăng các khoản dự phòng rủi ro tín dụng. Tỷ lệ nợ xấu đạt 2,41%, tăng từ 1,6% vào cuối năm 2023​​. Tuy nhiên, trong quý II, tình hình đã có sự cải thiện nhờ vào các biện pháp quản lý và điều chỉnh kịp thời.

Chi phí hoạt động: MBB tiếp tục kiểm soát chi phí hoạt động, với tỷ lệ CIR (chi phí trên thu nhập) duy trì ở mức ổn định 32,79%, chỉ tăng nhẹ so với cùng kỳ năm trước​

Định giá cổ phiếu MBB

Cổ phiếu MBB hiện đang được định giá khá hấp dẫn với tỷ lệ P/B (giá trên sổ sách) khoảng 1,3 lần, thấp hơn mức trung bình ngành và mức trung bình 5 năm. Với tỷ lệ ROE (lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu) cao đạt 22,4%, cổ phiếu MBB được đánh giá là một lựa chọn đầu tư tiềm năng trong dài hạn​.

Khuyến nghị đầu tư

Ngắn hạn: Các nhà đầu tư nên theo dõi sát sao diễn biến thị trường và cân nhắc việc nắm giữ cổ phiếu MBB nếu giá cổ phiếu tiếp tục ở mức chiết khấu hấp dẫn. Lợi nhuận dự kiến tăng trưởng trong quý II và các biện pháp kiểm soát nợ xấu có thể tạo ra sự tích cực cho giá cổ phiếu.

Dài hạn: MBB có tiềm năng tăng trưởng ổn định nhờ vào chiến lược chuyển đổi số và nâng cao hiệu quả hoạt động. Các nhà đầu tư có thể cân nhắc mua vào khi giá cổ phiếu giảm để đầu tư trong dài hạn.

#sepavietnam #sepaclub #sepa #linhsepa #linhpm #giaodịchtheoxuhướng #đầutưtăngtrưởng #topcổphiếumạnh #bướctheothịtrường